மாறி நன்மை திட்டம் என்றால் என்ன?
ஒரு மாறி-பயன் திட்டம் என்பது ஒரு வகை ஓய்வூதியத் திட்டமாகும், இதில் திட்டத்தின் முதலீடுகள் எவ்வளவு சிறப்பாக செயல்படுகின்றன என்பதைப் பொறுத்து பணம் செலுத்துதல் மாறுகிறது.
மாறி நன்மைத் திட்டத்தைப் புரிந்துகொள்வது
வரையறுக்கப்பட்ட-பங்களிப்பு திட்டங்கள் என்றும் அழைக்கப்படும் மாறி-பயன் திட்டங்கள், திட்ட வைத்திருப்பவர் தனது சொந்த கணக்கை நிர்வகிக்க அனுமதிக்கின்றன. இதற்கு நேர்மாறாக, ஒரு வரையறுக்கப்பட்ட-பயன் திட்டம், திட்டதாரருக்கு ஓய்வூதியத்தில் முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட கொடுப்பனவுகளை வழங்குகிறது, அவை மாறாது மற்றும் முதலீட்டு வருவாயைக் காட்டிலும் ஒரு தகுதி சூத்திரத்தை அடிப்படையாகக் கொண்டவை.
மாறி-பயன் திட்டங்கள் முதலீட்டு அபாயத்தை முதலாளியிடமிருந்து பணியாளருக்கு மாற்றுகின்றன. மோசமான முதலீட்டுத் தேர்வுகளைச் செய்தால், பணியாளர் ஒரு மாறி-பயன் திட்டத்திலிருந்து குறைந்த பணத்துடன் முடிவடையும். இருப்பினும், சிறந்த முதலீட்டுத் தேர்வுகளைச் செய்வதற்கும் சிறந்த நன்மைகளுடன் முடிவதற்கும் அவருக்கு அதிகாரம் உண்டு. எனவே, ஸ்மார்ட் முதலீட்டு முடிவுகளை எடுக்கும் பணியாளரின் திறன் மாறி-பயன் திட்டங்களில் முக்கியமானது.
மாறி நன்மை திட்டங்களின் வரலாறு
முதலாளித்துவத்தின் வரலாற்றிலேயே மக்கள் தங்கள் ஓய்வூதியத்தை வழங்குவதற்காக நிதிச் சந்தைகளில் முதலீடு செய்து வருகின்றனர். அமெரிக்கன் எக்ஸ்பிரஸ் நிறுவனம் முதன்முதலில் தனது ஊழியர்களுக்கு 1871 ஆம் ஆண்டில் ஓய்வூதிய திட்டத்தை வழங்கியது, அமெரிக்காவில் முதல் தனியார் ஓய்வூதிய திட்டத்தை நிறுவியது. பத்தொன்பதாம் நூற்றாண்டின் பிற்பகுதியிலும் இருபதாம் நூற்றாண்டின் முற்பகுதியிலும் அமெரிக்கர்களின் ஆயுட்காலம் அதிகரித்ததால், வளர்ந்து வரும் நடுத்தர வர்க்க உறுப்பினர்களின் ஓய்வூதியத்தை எவ்வாறு வழங்குவது என்ற பிரச்சினை அதிகரித்து வருகிறது. 1920 களில் இத்தகைய கணக்குகளுக்கு வரி விலக்கு அளிக்கக்கூடிய பங்களிப்புகளை வழங்குவதன் மூலம் தனியார் ஓய்வூதியங்களின் வளர்ச்சியை ஊக்குவிக்க காங்கிரஸ் முயன்றது. 1929 வாக்கில், அமெரிக்காவிலும் கனடாவிலும் 397 தனியார் துறை திட்டங்கள் இருந்தன.
ஓய்வூதியங்களை வழங்கக் கோரி தொழிற்சங்கங்கள் அதிக எண்ணிக்கையில் வேலைநிறுத்தம் செய்யத் தொடங்கியபோது, இரண்டாம் உலகப் போரைத் தொடர்ந்து ஓய்வூதிய திட்டங்களின் வளர்ச்சி வெடித்தது. இரண்டாம் உலகப் போரின் முடிவில் இருந்து சுமார் 1980 வரை, வரையறுக்கப்பட்ட-பயன் ஓய்வூதியங்கள் அல்லது ஒரு தொழிலாளிக்கு மரணம் வரை முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட பலன்களுக்கு உத்தரவாதம் அளிக்கப்படும் ஓய்வூதியம், அமெரிக்க தொழிலாளர்களுக்கு ஓய்வூதிய பாதுகாப்பின் முக்கிய வடிவமாகும். ஆனால் இந்த வகையான ஓய்வூதியங்கள் வெளிநாட்டு போட்டியாளர்களிடமிருந்தும், அதிகபட்ச வருமானத்தை கோரும் பங்குதாரர்களிடமிருந்தும் அதிகரித்த போட்டியை எதிர்கொண்டுள்ள அமெரிக்க நிறுவனங்களுக்கு பெரும் அழுத்தத்தை கொடுத்தன. இது தனியார் துறை மாறி-பயன் திட்டங்களை அதிகம் நம்புவதற்கு வழிவகுத்தது, இதில் நிறுவனத்தின் பங்களிப்பு வரையறுக்கப்படுகிறது, ஆனால் உண்மையான செலுத்துதல் ஓய்வூதிய முதலீடுகள் எவ்வாறு செயல்படுகின்றன என்பதைப் பொறுத்தது. 1980 முதல் 2008 வரை, வரையறுக்கப்பட்ட-பயன் ஓய்வூதிய திட்டங்களில் பங்கேற்கும் அமெரிக்க தொழிலாளர்களின் விகிதம் 38 சதவீதத்திலிருந்து 20 சதவீதமாகக் குறைந்துள்ளது என்று தொழிலாளர் புள்ளிவிவர பணியகம் தெரிவித்துள்ளது. அதே காலகட்டத்தில், மாறி-பயன் திட்டங்களில் பங்கேற்கும் அமெரிக்க தொழிலாளர்களின் பங்கு 8 சதவீதத்திலிருந்து 31 சதவீதமாக உயர்ந்தது.
