வழக்கமான முதலீட்டாளர்கள் சந்தையை வெல்ல முடியுமா?

நாம் அனைவரும் ஒரு நாள் வேலை செய்ய வேண்டியதில்லை, ஆனால் எங்கள் முதலீடுகளைத் தவிர்ப்பதற்கு போதுமான பணம் இருக்கும் என்ற நம்பிக்கையுடன் முதலீடு செய்கிறோம். கேள்வி என்னவென்றால், ஒரு வழக்கமான முதலீட்டாளர் உண்மையில் சந்தையை வெல்ல முடியுமா? சந்தையில் முதலீடு செய்யப்பட்டுள்ள மில்லியன் கணக்கான அல்லது பில்லியன்களைக் கொண்ட இடைத்தரகர்கள் மற்றும் நிறுவனங்களை வெல்வதற்கு நமக்கு என்ன தேவை? பெர்க்லியின் ஹாஸ் ஸ்கூல் ஆஃப் பிசினஸின் கலிபோர்னியா பல்கலைக்கழகத்தின் நிதி பேராசிரியரான டெரன்ஸ் ஓடியன் கருத்துப்படி, "முதலீட்டாளர்கள் செய்யும் பல தவறுகள் அவர்கள் எதிர்கொள்ளும் உள்ளார்ந்த தீமைகள் குறித்து எந்தவிதமான புரிதலும் இல்லாததால் தான்.", இந்த துறையில் உள்ள நிபுணர்களிடமிருந்து சந்தைகளை வெல்வது குறித்து சிலவற்றை நாங்கள் உங்களுக்குக் கொண்டு வருகிறோம்.

முக்கிய எடுத்துக்காட்டுகள்

• நீங்கள் சந்தையை வெல்ல முடியுமா என்பதைக் கண்டறிவது எளிதானது அல்ல, ஆனால் நீங்கள் கேட்பவர்களைப் பொறுத்து பதில்கள் பொதுவாக மாறுபடும். சராசரி முதலீட்டாளருக்கு சந்தையை வெல்ல நல்ல வாய்ப்பு இருக்காது. வழக்கமான முதலீட்டாளர்கள் சிறந்த இடர்-சரிசெய்தலை அடைய முடியும் குறைவாக இழப்பதில் கவனம் செலுத்துவதன் மூலம் திரும்பும். குறைந்த விலை தளங்களைப் பயன்படுத்துவதைக் கருத்தில் கொள்ளுங்கள், ஒரு நோக்கத்துடன் ஒரு போர்ட்ஃபோலியோவை உருவாக்குங்கள், மற்றும் தலைப்பு ஆபத்து குறித்து எச்சரிக்கையாக இருங்கள்.

டேவிட் மற்றும் கோலியாத்

சந்தையை வெல்ல முடியுமா? இந்த கேள்விக்கான பதில் எளிதான ஒன்றல்ல, பொதுவாக நீங்கள் கேட்பவர்களைப் பொறுத்து பதில்கள் மாறுபடும். சந்தையை வெல்வதன் மூலம், எஸ் & பி 500 ஐ விட அதிக மூலதன ஆதாயங்களையும் அதிக வருமானத்தையும் பெற முயற்சிக்கும் அன்றாட உழைக்கும் அமெரிக்கர்களைப் பற்றி நாங்கள் பேசுகிறோம். ஒரு நிபுணரின் கூற்றுப்படி, முதலீட்டாளர்கள் அதிக வருவாய்க்கு ஈடாக ஏதாவது கொடுக்க வேண்டியிருக்கும்.

"நம் அனைவருக்கும் நம்மிடம் சில லார்செனிகள் உள்ளன, நாங்கள் யாரையாவது அல்லது மற்றவர்களுக்குத் தெரியாத ஒன்றை நாங்கள் அறிவோம் என்று நினைப்பதால் நாங்கள் பத்திரங்களை வாங்குகிறோம். சந்தை அபாயத்தை விட அதிகமாக கருதாமல் எஸ் & பி 500 ஐ தொடர்ந்து யாரும் சிறப்பாக செயல்படுத்த முடியும் என்று நான் நினைக்கவில்லை" என்று டேவிட் ஈ.ஒய் சர்னா கூறுகிறார், "பேராசையின் வரலாறு" இன் ஆசிரியர்.

தொழில் வல்லுநர்களுக்குப் பிறகு உங்களை மாதிரியாகக் கொள்ளாதீர்கள்

நம்மில் சிலருக்கு அதிக வருவாயைக் கொண்ட ஒரு போர்ட்ஃபோலியோவுக்கு இட்டுச்செல்லும் அறிவுசார் முடிவுகளை எடுக்கத் தேவையான கருவிகள் மற்றும் இணைப்புகள் இருக்கும்போது, ​​பங்கு தரகர்கள், வங்கியாளர்கள் மற்றும் பெரிய நிறுவனங்கள் போன்றவர்களுக்கு பெரும்பாலும் ஒரு நன்மை இருக்கிறது, இல்லையா?

நிச்சயமாக, நிதித்துறையில் உள்ள இந்த நபர்கள் உள் தகவல்களைக் கொண்டுள்ளனர், அவை சட்டப்பூர்வமாக வர்த்தகம் செய்ய முடியாது. ஆனால் கொடுக்கப்பட்ட நிறுவனத்தைப் பற்றி அதிக நுண்ணறிவை வளர்ப்பதற்கு தேவையான நிதி அறிக்கை பகுப்பாய்வு திறன்களையும் அவர்கள் கொண்டிருக்கிறார்கள்.

பகுப்பாய்வு திறன்களின் வரலாற்றைக் கொண்ட நிதி நிபுணர்களுக்குப் பிறகு உங்களை மாதிரியாகக் கொள்ள வேண்டாம்.

சந்தையை வெல்வது: நிகழ்தகவுகள்

"உண்மை என்னவென்றால், சந்தையை முயற்சித்து வெல்ல ஒரு கவரும் எப்போதும் இருக்கும், குறிப்பாக அதை வென்றவர்கள் தொடர்ந்து மிகவும் மதிக்கப்படுகிறார்கள் (பில் மில்லர், பீட்டர் லிஞ்ச்) மற்றும் / அல்லது நன்கு ஈடுசெய்யப்படுகிறார்கள் (ஹெட்ஜ் நிதி மேலாளர்கள்). நான் நினைக்கிறேன் சந்தையை வெல்ல முடியும், ஆனால் உடைந்த கடிகாரம் கூட ஒரு நாளைக்கு இரண்டு முறை சரியானது. அதை விவரிக்க சிறந்த வழி: இது சாத்தியம் ஆனால் சாத்தியமில்லை "என்கிறார்" நிர்வாண ஓய்வூதியம்: ஒரு அர்த்தமுள்ள ஓய்வூதியத்திற்கு ஒரு தூண்டுதல் வழிகாட்டி "மற்றும் சினெர்கோஸ் நிதிக் குழுவின் தலைவர்.

லாராவின் கூற்றுப்படி, சராசரி தனிநபர் முதலீட்டாளர் சந்தையை வெல்லும் வாய்ப்பு அதிகம் இல்லை. பொதுவான முதலீட்டாளர் பரஸ்பர நிதியைப் பயன்படுத்துகிறார், 401 (கே) திட்டங்களில் சிக்கியுள்ளார், இது பரந்த குறியீட்டைக் கண்காணிக்கும், மேலும் பங்கு, குறியீட்டு நிதிகள் அல்லது ப.ப.வ.நிதிகளுடன் ஒப்பிடும்போது அதிக கட்டணங்களை செலுத்துகிறது. மேலும், பல பரஸ்பர நிதி வகை முதலீடுகள் ஆதாயங்களைப் பாதுகாக்க நிறுத்த இழப்பு வரிசையைப் பயன்படுத்துவதில்லை, இதனால் தனிப்பயனாக்கப்பட்ட இலாகாக்கள் செய்யக்கூடிய பாதுகாப்பு வகையை எப்போதும் வழங்காது. அவர் சொல்வது போல், "முதலீட்டாளர்கள் கெட்-கோவில் இருந்து தோல்வியடையும் வகையில் அமைக்கப்பட்டுள்ளனர்."

401 (கி) களில் முதலீடு செய்வது சிறந்தது அல்ல. "பெரும்பாலான 401 (கே) கள் பெஞ்ச்மார்க் செய்யப்படவில்லை மற்றும் பெரும்பாலான நிறுவனங்களுக்கு திட்டத்திற்குள் நிதிகளைத் தேர்ந்தெடுப்பதற்கான நல்ல முதலீட்டுக் கொள்கை இல்லை. பலவற்றில் சில சொத்து வகுப்புகளை கூட நீங்கள் பெற முடியாது, பெரும்பாலான ஆலோசகர்கள் விற்பனை நபர்கள், நம்பகமானவர்கள் அல்ல நிதியை எவ்வாறு விற்க வேண்டும் என்று கற்றுக் கொடுத்தார், "என்று லாரா கூறுகிறார்.

நல்ல விஷயம் என்னவென்றால், இன்னும் பல முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் முதலீடுகளில் பொறுப்பையும் ஆர்வத்தையும் எடுத்துக்கொள்கிறார்கள். தங்கள் முதலீடுகள் எவ்வாறு செயல்படுகின்றன மற்றும் குறைந்த மிரட்டல் ஆகியவற்றைக் கற்றுக்கொள்வதற்கு அவர்கள் முன்முயற்சி எடுத்து வருகின்றனர். எல்லோரும் குறிப்பிடுவது போல தனிப்பட்ட பங்குகள் பயமாக இல்லை என்பதையும், அதை எங்கு கண்டுபிடிப்பது, அதை எவ்வாறு பயன்படுத்துவது என்பது தெரிந்தால் அனைவருக்கும் மதிப்புமிக்க தகவல்கள் கிடைக்கின்றன என்பதையும் முதலீட்டாளர்கள் அறிந்துகொள்கிறார்கள் என்று லாரா கூறுகிறார்.

"ப.ப.வ.நிதிகளின் வருகை மற்றும் குறியீட்டு முதலீடு மக்கள் சந்தையை வெல்ல முயற்சிப்பதற்குப் பதிலாக அதைப் பிரதிபலிக்க அனுமதிக்கின்றன, இது ஒரு சிறந்த, குறைந்த விலையுயர்ந்த முன்னோக்கு" என்று லாரா மேலும் கூறுகிறார்.

இழந்த காரணமா?

"வழக்கமான முதலீட்டாளர்கள் ஒட்டுமொத்தமாக சந்தையை குறைத்து செயல்படுகிறார்கள் என்ற ஏமாற்றமளிக்கும் உண்மையை அனைத்து ஆதாரங்களும் ஆதரிக்கின்றன. அவர்கள் 'சந்தையை வெல்ல' முயற்சிக்கும் வரை அவர்கள் உண்மையில் செயல்படுகிறார்கள்" என்று 2010 இல் பைனான்சியல் மென்டர்.காமின் நிறுவனர் டோட் ஆர். ட்ரெசிடர் கூறினார்.

ட்ரெசிடரின் கூற்றுப்படி, வழக்கமான முதலீட்டாளர்களுக்கு சிறந்த இடர்-சரிசெய்யப்பட்ட வருவாயை அடைவதற்கான சிறந்த வழி செயல்திறன் மீது கவனம் செலுத்துவதன் மூலம் அல்ல, ஆனால் குறைவாக இழப்பதன் மூலம். வேறு வார்த்தைகளில் கூறுவதானால், வழக்கமான முதலீட்டாளர்களுக்கு ஒரு போட்டி நன்மை உண்டு - பணப்புழக்கம்.

"பெரிய முதலீட்டாளர்கள் சந்தை ஆனால் சிறிய பையன் வேகமானவர், சந்தையை பாதிக்காமல் வாங்கவோ விற்கவோ முடியும் - பெரிய மனிதனால் செய்ய முடியாத ஒன்று. முறையான இடர் மேலாண்மை வழக்கமான முதலீட்டாளர்களுக்கு ஒத்த அல்லது சற்று மேம்பட்ட முதலீட்டு செயல்திறனை வழங்க வேலை செய்ய முடியும். சந்தை கணிசமாக குறைந்த ஆபத்தில் உள்ளது, "என்று அவர் கூறுகிறார்.

முரண்பாடுகளுக்கு உதவுதல்

சந்தையை வெல்லும் வாய்ப்புகளை அதிகரிக்க முதலீட்டாளர் என்ன செய்ய முடியும்? நீங்கள் செய்யக்கூடிய பல விஷயங்கள் உள்ளன என்று லாரா கூறுகிறார்.

பணத்தை சேமி

குறைந்த விலை நிதி மற்றும் / அல்லது வர்த்தகங்களுக்கு குறைந்த விலை தளத்தைப் பயன்படுத்தவும். உங்கள் பணத்தை முதலீடு செய்ய நீங்கள் நிறைய பணம் செலவிடப் போகிறீர்கள் என்றால் அதிக வருவாயைப் பெறுவதற்கான வாய்ப்பை அதிகரிக்க முயற்சிப்பதில் எந்த அர்த்தமும் இல்லை. நீங்கள் உங்கள் சொந்த போர்ட்ஃபோலியோவை நிர்வகிக்கிறீர்கள் என்றால் உங்கள் செலவுகளைக் குறைக்க முயற்சிக்கும் வாய்ப்புகளைத் தேடுங்கள். நினைவில் கொள்ளுங்கள்: பணம் சம்பாதிப்பதற்கான சிறந்த வழி பணத்தை மிச்சப்படுத்துவதாகும்.

உங்களுக்கு ஒழுக்கம் தேவை

உங்கள் குறிக்கோள்கள் மற்றும் நோக்கங்கள் என்னவாக இருந்தாலும், நீங்கள் ஒரு திட்டத்தை வைத்திருக்க வேண்டும். நீங்கள் ஒரு திட்டத்தை வைத்தவுடன், எந்த சூழ்நிலையிலும் நீங்கள் அதை ஒட்டிக்கொள்ள வேண்டும். நீங்கள் செய்யப் போகிறீர்கள் என்று சொன்னதைச் செய்வதை மொழிபெயர்க்கும் ஒரு ஒழுக்கத்தை நிறுவி பின்பற்றவும்.

ஒரு நோக்கத்துடன் சேவை

உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவில் உள்ள ஒவ்வொரு முதலீட்டையும் வாங்குவதற்கான விலையை கொடுங்கள், விலையை வைத்திருங்கள், அந்த விலையில் வாங்க, வைத்திருக்க அல்லது விற்க ஒன்று அல்லது இரண்டு காரணங்களுடன் விலையை விற்கவும். இது செயல்பட உங்களுக்கு குறிப்பிட்ட அளவுகோல்களை வழங்குகிறது மற்றும் உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை நோக்கம் மற்றும் குறிப்பிட்ட திசையுடன் வழங்குகிறது.

தலைப்பு ஆபத்து

தலைப்பு ஆபத்துக்காக பாருங்கள். இந்த சொல் ஒரு நிறுவனத்தின் பங்கு, தொழில் அல்லது துறையை பாதிக்கக்கூடிய செய்திகளின் அதிர்ச்சியைக் குறிக்கிறது. உங்கள் முதலீடுகளுக்கு மின்னஞ்சல் விழிப்பூட்டல்களை அமைக்கவும், அவற்றைப் பற்றி புதிய தகவல்கள் வெளிவருவதால், மாற்றங்களைக் கருத்தில் கொள்வதற்கான ஆரம்ப கட்டங்களில் நீங்கள் அதை அறிந்துகொள்வீர்கள். வருவாய் தேதிகள், அறிவுசார் சொத்து காலக்கெடு மற்றும் பெடரல் ரிசர்வ் கூட்டங்கள், வேலையின்மை எண்கள், புதிய வீட்டுவசதி தொடங்குதல் மற்றும் குறிப்பிட்ட துறை அல்லது பாதுகாப்பை பாதிக்கும் பிற தகவல்கள் போன்ற விஷயங்களைப் பார்க்க உங்கள் காலெண்டரைக் குறிக்கவும்.

திடமான, லாபகரமான ஸ்மால்-கேப்ஸ் மற்றும் நீங்கள் கண்காணிக்க மற்றும் புரிந்துகொள்ளக்கூடிய முக்கிய இடங்களில் மைக்ரோ கேப் போன்ற உங்களுக்குத் தெரிந்த மற்றும் புரிந்துகொள்ளக்கூடியவற்றில் முதலீடு செய்ய சர்னா அறிவுறுத்துகிறார். சமமான விலையுள்ள பெரிய தொப்பிகளைக் காட்டிலும் இவை மிக விரைவாகப் பாராட்டலாம்.

சந்தை வருவாயை விட ஒரே வழி ஒரு போட்டி நன்மையை வளர்ப்பதாகும். "இது அறிவு மற்றும் தகவல் ஓட்டம் மூலம் உருவாக்கப்பட்டது, அல்லது இது விரிவான ஆராய்ச்சி மூலம் உருவாக்கப்பட்டது, இதன் விளைவாக ஒழுங்கற்ற சந்தை நடத்தைகளை சுரண்டும் முதலீட்டு மூலோபாயம் உருவாகிறது" என்று ட்ரெசிடர் கூறுகிறார்.

ட்ரெசிடரின் கூற்றுப்படி, சந்தைகளை விஞ்சுவதற்கான ஒரே வழி பரிவர்த்தனை செலவுகள் மற்றும் செயலற்ற சந்தை வருவாயை மீறும் போட்டி நன்மையை உருவாக்குவதுதான்.

அடிக்கோடு

ஒரு தனிப்பட்ட முதலீட்டாளர் சந்தையை வெல்ல முடியுமா என்ற விவாதம் பங்குச் சந்தையைப் போலவே பழையது. அதிர்ஷ்ட முதலீட்டைக் கண்டறிந்தவர்கள் பெரும்பாலும் தங்களுக்கு உயர்ந்த பகுப்பாய்வு திறன்களைக் கொண்டிருப்பதாக பிரசங்கிப்பார்கள், இது சந்தையை கணிக்க அனுமதித்தது. நஷ்டத்தை அனுபவிக்கும் முதலீட்டாளர்கள் மிகவும் வித்தியாசமான கதையைச் சொல்வார்கள்.