சொத்து ஒதுக்கீடு

சொத்து ஒதுக்கீடு என்றால் என்ன

சொத்து ஒதுக்கீடு என்பது ஒரு முதலீட்டு மூலோபாயமாகும், இது ஒரு நபரின் குறிக்கோள்கள், இடர் சகிப்புத்தன்மை மற்றும் முதலீட்டு அடிவானத்திற்கு ஏற்ப ஒரு போர்ட்ஃபோலியோவின் சொத்துக்களை பகிர்வதன் மூலம் ஆபத்து மற்றும் வெகுமதியை சமநிலைப்படுத்துவதை நோக்கமாகக் கொண்டுள்ளது. மூன்று முக்கிய சொத்து வகுப்புகள் - பங்குகள், நிலையான வருமானம், மற்றும் பணம் மற்றும் சமமானவை - வெவ்வேறு நிலை ஆபத்து மற்றும் வருவாயைக் கொண்டுள்ளன, எனவே ஒவ்வொன்றும் காலப்போக்கில் வித்தியாசமாக நடந்து கொள்ளும்.

இலாகாக்களை மறுசீரமைக்க மூலோபாய சொத்து ஒதுக்கீடு

சொத்து ஒதுக்கீடு ஏன் முக்கியமானது

ஒவ்வொரு நபருக்கும் சரியான சொத்து ஒதுக்கீட்டைக் கண்டறியக்கூடிய எளிய சூத்திரம் எதுவும் இல்லை. இருப்பினும், பெரும்பாலான நிதி நிபுணர்களிடையே ஒருமித்த கருத்து என்னவென்றால், முதலீட்டாளர்கள் எடுக்கும் மிக முக்கியமான முடிவுகளில் சொத்து ஒதுக்கீடு ஒன்றாகும். வேறு வார்த்தைகளில் கூறுவதானால், பங்குகள், பத்திரங்கள் மற்றும் பணம் மற்றும் சமமானவற்றில் சொத்துக்கள் ஒதுக்கப்படுவதற்கு தனிப்பட்ட பத்திரங்களைத் தேர்ந்தெடுப்பது இரண்டாம் நிலை ஆகும், இது உங்கள் முதலீட்டு முடிவுகளின் முக்கிய தீர்மானகரமாக இருக்கும்.

முதலீட்டாளர்கள் வெவ்வேறு நோக்கங்களுக்காக வெவ்வேறு சொத்து ஒதுக்கீடுகளைப் பயன்படுத்தலாம். அடுத்த ஆண்டில் ஒரு புதிய காருக்காக சேமிக்கும் ஒருவர், தனது கார் சேமிப்பு நிதியை மிகவும் பழமைவாத ரொக்கம், வைப்புச் சான்றிதழ்கள் (சிடிக்கள்) மற்றும் குறுகிய கால பத்திரங்களில் முதலீடு செய்யலாம். பல தசாப்தங்களாக இருக்கக்கூடிய ஓய்வூதியத்திற்கான மற்றொரு தனிநபர் சேமிப்பு பொதுவாக தனது தனிப்பட்ட ஓய்வூதியக் கணக்கின் (ஐஆர்ஏ) பெரும்பகுதியை பங்குகளில் முதலீடு செய்கிறது, ஏனெனில் சந்தையின் குறுகிய கால ஏற்ற இறக்கங்களை வெளியேற்ற அவருக்கு நிறைய நேரம் இருக்கிறது. இடர் சகிப்புத்தன்மை ஒரு முக்கிய காரணியாக உள்ளது. பங்குகளில் முதலீடு செய்ய வசதியாக இல்லாத ஒருவர் நீண்ட காலமாக அடிவானத்தை மீறி அவளது பணத்தை மிகவும் பழமைவாத ஒதுக்கீட்டில் வைக்கலாம்.

வயது அடிப்படையிலான சொத்து ஒதுக்கீடு

பொதுவாக, பங்குகள் ஐந்து ஆண்டுகள் அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட காலங்களை வைத்திருக்க பரிந்துரைக்கப்படுகின்றன. ஒரு வருடத்திற்கும் குறைவான நோக்கங்களுக்கு பண மற்றும் பண சந்தைக் கணக்குகள் பொருத்தமானவை. பத்திரங்கள் இடையில் எங்காவது விழுகின்றன. கடந்த காலங்களில், பங்குகளில் எவ்வளவு முதலீடு செய்யப்பட வேண்டும் என்பதை தீர்மானிக்க முதலீட்டாளரின் வயதை 100 இலிருந்து கழிக்க நிதி ஆலோசகர்கள் பரிந்துரைத்துள்ளனர். உதாரணமாக, 40 வயதானவர் 60% பங்குகளில் முதலீடு செய்யப்படுவார். விதியின் மாறுபாடுகள் சராசரி ஆயுட்காலம் தொடர்ந்து வளர்ந்து வருவதால் 110 அல்லது 120 இலிருந்து வயதைக் கழிக்க பரிந்துரைக்கின்றன. தனிநபர்கள் ஓய்வூதிய வயதை நெருங்குகையில், இலாகாக்கள் பொதுவாக மிகவும் பழமைவாத சொத்து ஒதுக்கீட்டிற்கு செல்ல வேண்டும், இதனால் ஏற்கனவே குவிந்துள்ள சொத்துக்களைப் பாதுகாக்க உதவும்.

வாழ்க்கை சுழற்சி நிதிகள் மூலம் சொத்து ஒதுக்கீட்டை அடைதல்

சொத்து-ஒதுக்கீடு பரஸ்பர நிதிகள், வாழ்க்கைச் சுழற்சி, அல்லது இலக்கு-தேதி, நிதிகள் என்றும் அழைக்கப்படுகின்றன, இது முதலீட்டாளர்களின் வயது, இடர் பசி மற்றும் முதலீட்டு நோக்கங்களை சொத்து வகுப்புகளின் பொருத்தமான பகிர்வுடன் நிவர்த்தி செய்யும் போர்ட்ஃபோலியோ கட்டமைப்புகளை முதலீட்டாளர்களுக்கு வழங்கும் முயற்சியாகும். இருப்பினும், இந்த அணுகுமுறையின் விமர்சகர்கள் போர்ட்ஃபோலியோ சொத்துக்களை ஒதுக்கீடு செய்வதற்கான தரப்படுத்தப்பட்ட தீர்வுக்கு வருவது சிக்கலானது, ஏனெனில் தனிப்பட்ட முதலீட்டாளர்களுக்கு தனிப்பட்ட தீர்வுகள் தேவைப்படுகின்றன.

வான்கார்ட் இலக்கு ஓய்வூதிய 2030 நிதி இலக்கு தேதி நிதிக்கு ஒரு எடுத்துக்காட்டு. 2018 ஆம் ஆண்டு நிலவரப்படி, பங்குதாரர் ஓய்வை எட்டுவார் என்று எதிர்பார்க்கும் வரை இந்த நிதிக்கு 12 ஆண்டு கால எல்லை உள்ளது. ஜனவரி 31, 2018 நிலவரப்படி, இந்த நிதியில் 71% பங்குகள் மற்றும் 29% பத்திரங்கள் உள்ளன. 2030 வரை, இந்த நிதி படிப்படியாக மிகவும் பழமைவாத 50/50 கலவையாக மாறும், இது அதிக மூலதன பாதுகாப்பு மற்றும் குறைந்த ஆபத்துக்கான தனிநபரின் தேவையை பிரதிபலிக்கிறது. அடுத்த ஆண்டுகளில், இந்த நிதி 67% பத்திரங்களுக்கும் 33% பங்குகளுக்கும் நகர்கிறது.