சி.எஃப்.ஏ பதவிக்கு ஒரு அறிமுகம்

பட்டய நிதி ஆய்வாளர் (சி.எஃப்.ஏ) பதவி முதலீட்டு நிபுணர்களுக்கான முக்கிய சான்றிதழாக கருதப்படுகிறது, குறிப்பாக ஆராய்ச்சி மற்றும் போர்ட்ஃபோலியோ மேலாண்மை ஆகிய துறைகளில். இருப்பினும், இது இன்று பயன்படுத்தப்படும் பல பதவிகளில் ஒன்றாகும். முதலீட்டாளர்கள் மற்றும் தொழில் வல்லுநர்கள் ஒவ்வொரு பதவியும் எதைக் குறிக்கிறது, எது சிறந்தது என்பதை புதிர் செய்வதால் இது சில குழப்பங்களை ஏற்படுத்தும். இந்த கட்டுரை CFA பதவியை ஆழமாகப் பார்க்கும். நீங்கள் CFA ஐ கருத்தில் கொண்ட ஒரு நிபுணராக இருந்தால், இந்த முடிவின் செலவுகள் மற்றும் நன்மைகளை எடைபோடத் தொடங்க உங்களுக்குத் தேவையான தகவல்களை நாங்கள் வழங்குகிறோம்.

முக்கிய எடுத்துக்காட்டுகள்

• சி.எஃப்.ஏ நிறுவனம் நிர்ணயித்த தேவைகளை வெற்றிகரமாக பூர்த்தி செய்த முதலீட்டு நிபுணர்களுக்கு சி.எஃப்.ஏ பதவி வழங்கப்படுகிறது. பதவியுடன் கூடிய வல்லுநர்கள் முதலாளிகளுக்கு தனித்து நிற்கிறார்கள், அது இல்லாதவர்களை விட அதிக சம்பளத்தைப் பெறலாம். பட்டயதாரர்களாக மாறுவதற்கு வேட்பாளர்கள் மூன்று நிலை தேர்வுகளில் தேர்ச்சி பெற வேண்டும். CFA பட்டயதாரர்கள் பெரும்பாலும் நிறுவன முதலீட்டு நிறுவனங்கள், தரகர்-விநியோகஸ்தர், காப்பீட்டு நிறுவனங்கள், ஓய்வூதிய நிதி, வங்கிகள் மற்றும் பல்கலைக்கழகங்களில் பணியாற்றுகிறார்கள்.

CFA பதவி என்றால் என்ன?

உலகளவில் அங்கீகரிக்கப்பட்ட CFA நிறுவனம் நிர்ணயித்த தேவைகளை வெற்றிகரமாக பூர்த்தி செய்த முதலீட்டு நிபுணர்களுக்கு CFA பதவி வழங்கப்படுகிறது - முன்னர் முதலீட்டு மேலாண்மை மற்றும் ஆராய்ச்சி சங்கம் (AIMR). CFA பதவிக்கு தகுதி பெற, வேட்பாளர்கள்:

1. பல ஆண்டுகளில் மூன்று கடுமையான, ஆறு மணி நேர தேர்வுகளில் தேர்ச்சி பெற்றிருக்க வேண்டும். 48 மாதங்கள் "ஏற்றுக்கொள்ளக்கூடிய தொழில்முறை பணி அனுபவம்" இருக்க வேண்டும். சி.எஃப்.ஏ நிறுவனம் இங்கு மிகவும் பரந்த விளக்கத்தை அனுமதித்தாலும், அனுபவம் வழக்கமாக இயற்கையில் நிதி ரீதியாக இருக்க வேண்டும். சி.எஃப்.ஏ இன்ஸ்டிடியூட்டின் நெறிமுறைகள் மற்றும் தொழில்முறை நடத்தை தரநிலைகளில் ஈடுபடுவதன் மூலம் சி.எஃப்.ஏ நிறுவனத்தில் சேர வேண்டும்.

CFA க்கு தகுதி பெறுவதற்கு வேட்பாளர்கள் பல்கலைக்கழக பட்டம் பெற்றிருக்க வேண்டிய அவசியமில்லை.

பகுப்பாய்வு, முதலீட்டு அறிவு மற்றும் நெறிமுறைகள் ஆகியவற்றில் கவனம் செலுத்துவதால், CFA பதவி உலகம் முழுவதும் பரவலாக அங்கீகரிக்கப்பட்டுள்ளது, மேலும் இது நிதி நிபுணர்களிடையே முன்னணி நற்சான்றிதழாகும்.

பகுப்பாய்வு, முதலீட்டு அறிவு மற்றும் நெறிமுறைகள் ஆகியவற்றில் கவனம் செலுத்துவதால் CFA பதவி உலகம் முழுவதும் பரவலாக அங்கீகரிக்கப்பட்டுள்ளது.

அனைத்து பட்டயதாரர்களும் தங்கள் தொடர்பு விவரங்களுடன் CFA நிறுவனத்தின் உறுப்பினர் கோப்பகத்தில் பட்டியலிடப்பட்டுள்ளனர். தனிநபர்கள், நிறுவனங்கள் மற்றும் நிறுவனங்கள் பட்டயதாரர்கள், உறுப்பினர் அல்லது நிதி ஆலோசகர்களைக் கண்டுபிடிப்பதை இது எளிதாக்குகிறது. உறுப்பினர்கள் நிறுவனத்துடன் நல்ல நிலையில் இருக்கிறார்களா என்பதையும் அடைவு குறிப்பிடுகிறது.

நன்மைகள்

ஒரு சி.எஃப்.ஏ பட்டயதாரராக இருப்பது நிறைய வேறுபாடுகளுடன் வருகிறது மற்றும் நிறைய நன்மைகளுடன் வருகிறது. பதவி ஒரு அளவுகோலாக அங்கீகரிக்கப்பட்டுள்ளது, இது பட்டயதாரர்களை சாத்தியமான முதலாளிகளுக்கு தனித்துவமாக்குகிறது. தேர்வுகளில் தேர்ச்சி பெற்று உறுப்பினராவதற்கு எடுக்கும் நேரம், ஒழுக்கம் மற்றும் அர்ப்பணிப்பு காரணமாக, பட்டயதாரர்கள் பெரும்பாலும் தனித்து நிற்கிறார்கள். பணியாளர்கள் அதிக போட்டித்தன்மையுடன் இருப்பதால் பதவியைப் பெறுவது இன்னும் முக்கியமானதாகிறது.

CFA நிறுவனத்தில் உறுப்பினராக வருவதால் நிதி நன்மைகளும் உள்ளன. பதவி வகிக்காத நபர்களுடன் ஒப்பிடும்போது பெரும்பாலான உறுப்பினர்களின் சம்பளம் பெரும்பாலும் அதிகமாக இருக்கலாம்.

CFA நிறுவனம் என்றால் என்ன?

CFA நிறுவனம் என்பது 165 க்கும் மேற்பட்ட வெவ்வேறு நாடுகளில் 154, 000 க்கும் மேற்பட்ட பட்டயதாரர்கள், போர்ட்ஃபோலியோ மேலாளர்கள் மற்றும் பிற நிதி வல்லுநர்களைக் கொண்ட உலகளாவிய இலாப நோக்கற்ற தொழில்முறை அமைப்பாகும். முதலீட்டுத் துறையில் உயர் மட்ட கல்வி, நெறிமுறை மற்றும் தொழில்முறை தரங்களை மேம்படுத்துவதும் மேம்படுத்துவதும் நிறுவனத்தின் அறிவிக்கப்பட்ட நோக்கம்.

நியூயார்க், பாஸ்டன், சிகாகோ மற்றும் பென்சில்வேனியா ஆகிய நான்கு வெவ்வேறு அமெரிக்க நகரங்களில் நிதி ஆய்வாளர் சங்கங்கள் ஒன்றிணைந்து ஒரு நடத்தை நெறியை உருவாக்கிய பின்னர், இந்த பதவி முதன்முதலில் 1962 இல் உருவாக்கப்பட்டது. முதல் தேர்வு 1963 இல் 284 வேட்பாளர்களுடன் நடைபெற்றது. இந்த குழு 268 சாசனங்களை அந்த ஆண்டு வழங்கியது. குழுவின் பெயர் 2004 ஆம் ஆண்டில் AIMR இலிருந்து CFA நிறுவனம் என மாற்றப்பட்டது.

CFA உறுப்பினர் சங்கங்கள் உலகம் முழுவதும் காணப்படுகின்றன. அதிக உறுப்பினர்களைக் கொண்ட நகரங்கள் பின்வருமாறு:

• நியூயார்க் டொராண்டோஹாங் காங் யுனைடெட் கிங்டம் போஸ்டன்

CFA தேர்வுகள்

சி.எஃப்.ஏ பதவியைக் கருத்தில் கொண்ட பெரும்பாலான மக்கள் ஒரு விஷயத்தைப் பற்றி கவலைப்படுகிறார்கள்: தேர்வுகள். தேர்வுகள் மூன்று நிலைகளாக பிரிக்கப்பட்டுள்ளன. நிலை I ஜூன் மற்றும் டிசம்பர் மாதங்களில் இரண்டு முறை எழுதப்படுகிறது. முதலீட்டுக் கோட்பாடு, நெறிமுறைகள், நிதிக் கணக்கியல் மற்றும் போர்ட்ஃபோலியோ மேலாண்மை குறித்த வேட்பாளர்களின் அறிவை இது சோதிக்கிறது.

நிலை II மற்றும் நிலை III தேர்வுகள் ஆண்டுக்கு ஒரு முறை ஜூன் மாதத்தில் நடத்தப்படுகின்றன. இவை எளிதான சோதனைகள் அல்ல. ஒவ்வொரு தேர்விலும் தேர்ச்சி பெற குறைந்தபட்சம் 250 மணிநேர படிப்பு தேவை என்று CFA நிறுவனம் மதிப்பிடுகிறது. தொழில் வல்லுநர்கள் தங்கள் துறையில் பணிபுரியும் போது படிக்க முயற்சிக்கிறார்கள், இது ஒரு கடினமான பணியாக இருக்கலாம். இருப்பினும், பல வேட்பாளர்கள் முதலீட்டு மேலாண்மை மற்றும் நடைமுறையில் முழு கவனம் செலுத்துவதால், பட்டப்படிப்பு பள்ளியை விட செறிவூட்டப்பட்ட ஆய்வுக்கு சிறந்த கல்வி தேவை என்று கருதுகின்றனர்.

CFA தேர்ச்சி விகிதங்கள்

இந்த படிப்பு 1962 இல் உருவாக்கப்பட்டது மற்றும் பாடத்திட்டம் உலகளாவிய முதலீட்டு துறையின் கோரிக்கைகளை பூர்த்தி செய்வதை உறுதி செய்வதற்காக தொடர்ந்து புதுப்பிக்கப்படுகிறது. இந்த பட்டதாரி-நிலை பாடத்திட்டம் பொதுவாக ஒவ்வொரு தேர்வு தேதிக்கும் முன்னர் ஆறு மாத ஆய்வைக் கொண்டுள்ளது. 1963 ஆம் ஆண்டில் முதல் தேர்வு வழங்கப்பட்டதிலிருந்து தேர்ச்சி விகிதங்கள் ஆண்டுதோறும் மாறுபடுகின்றன.

நிறுவனம் படி, ஜூன் 2019 தேர்ச்சி விகிதங்கள்:

• நிலை I: 41% நிலை II: 44% நிலை III: 56%

முதல் மூன்று முயற்சிகளில் 20% க்கும் குறைவான வேட்பாளர்கள் மூன்று சோதனைகளிலும் தேர்ச்சி பெறுகிறார்கள், எனவே வேட்பாளர்கள் சோர்வடையாமல் இருப்பது முக்கியம்.

CFA தொழில்

CFA பட்டயதாரர்களை நிதிச் சேவைத் துறையின் பல்வேறு பகுதிகளில் காணலாம். மற்றவர்கள் ஒழுங்குமுறை மற்றும் பொதுக் கொள்கையில் அரசாங்கங்களுக்காகப் பணியாற்றுகிறார்கள். அவர்கள் பெரும்பாலும் நிறுவன முதலீட்டு நிறுவனங்களான ஹெட்ஜ் நிதிகள் அல்லது பரஸ்பர நிதிகள்-தரகர்-விநியோகஸ்தர், காப்பீட்டு நிறுவனங்கள், ஓய்வூதிய நிதி, வங்கிகள் மற்றும் பல்கலைக்கழகங்களில் வேலை தேடுகிறார்கள். CFA உறுப்பினர்களை கோல்ட்மேன் சாச்ஸ், ஜே.பி. மோர்கன், மோர்கன் ஸ்டான்லி மற்றும் யுபிஎஸ் உள்ளிட்ட உலகின் மிகப்பெரிய நிறுவனங்களில் காணலாம்.

பதவி சம்பாதிக்கும் நேரத்தில், பட்டயதாரருக்கு பொதுவாக வாங்கிய நான்கு வருட பணி அனுபவம் இருக்கும், இது அவர்களை உயர் மட்ட நிதித் தொழிலுக்கு தயார்படுத்த உதவுகிறது.

CFA பதவிகள் மற்றும் முதலீட்டாளர்கள்

CFA பட்டயதாரர்களுடன் கையாளும் முதலீட்டாளர்கள் சில அடிப்படை அனுமானங்களைச் செய்யலாம். பாதுகாப்பு பகுப்பாய்வு, போர்ட்ஃபோலியோ மேலாண்மை, வணிக அறிக்கையிடல் அல்லது வேறு ஏதேனும் சேவையாக இருந்தாலும், ஒரு சி.எஃப்.ஏ பொதுவாக அவர்களின் கைவினைப்பணியில் சிறந்து விளங்க உறுதிபூண்டுள்ளது. கூடுதலாக, சி.எஃப்.ஏ இன்ஸ்டிடியூட்டின் நெறிமுறைகள் மற்றும் தொழில்முறை நடத்தை நியமங்களை பின்பற்றுவதன் மூலம் தனிநபர் உயர் மட்ட ஒருமைப்பாட்டை பராமரிக்க ஒப்புக் கொண்டார்.

வேறு வார்த்தைகளில் கூறுவதானால், ஒரு CFA பதவி கொண்ட முதலீட்டு வல்லுநர்கள் தங்கள் வாடிக்கையாளர்களின் சார்பாக தங்கள் திறன்களையும் அறிவையும் மேம்படுத்துவதற்கு கணிசமான நேரத்தையும் முயற்சியையும் செலுத்தியுள்ளனர். பெரும்பாலான முதலீட்டாளர்களுக்கு இது ஒரு பெரிய ஆறுதலாக இருக்கும் - குறிப்பாக அவர்கள் நிதி விவகாரங்களை நிர்வகிப்பதில் முதன்மையாக தொழில்முறை ஆலோசனையைப் பொறுத்து இருந்தால்.

CFA இன் வரம்புகள்

நிதிக் கருத்துக்கள் மற்றும் சந்தைகளுக்கு வரும்போது CFA தேர்வுகளுக்கு ஒரு குறிப்பிட்ட தேர்ச்சி தேவைப்பட்டாலும், CFA பதவி வைத்திருப்பது தானாகவே ஒருவரை சிறந்த பங்கு தேர்வாளராகவோ அல்லது வெற்றிகரமான முதலீட்டாளராகவோ மாற்றாது. பங்கு எடுப்பது என்பது ஒரு நடைமுறை திறன், இது அனுபவத்தின் மூலம் உருவாக்கப்பட வேண்டும். சி.எஃப்.ஏ தேர்வுக்கு படிப்பதன் மூலம் பெறப்பட்ட அறிவு பாதிக்கப்படாது, ஆனால் சான்றிதழ் மட்டும் ஒவ்வொரு பட்டயதாரரிடமிருந்தும் ஒரு சந்தையை உருவாக்கப்போவதில்லை.

சொல்லப்பட்டால், CFA சாசனத்தை வைத்திருக்கும் சில நன்கு அறியப்பட்ட முதலீட்டு வல்லுநர்கள் உள்ளனர்: அப்பி ஜோசப் கோஹன், கேரி பிரின்சன் மற்றும் சர் ஜான் மார்க்ஸ் டெம்பிள்டன். இந்த புகழ்பெற்ற பெயர்கள் CFA பதவியைப் பின்தொடர்வதற்கான காரணங்கள் மாறுபடலாம், ஆனால் அவை அனைத்திற்கும் பொதுவான ஒன்று இருப்பதாகக் கூறுவது பாதுகாப்பானது: சிறந்ததாக இருக்க வேண்டும் என்ற ஆசை.

அடிக்கோடு

CFA பதவி, பட்டயதாரரை தொழில் மற்றும் முதலீட்டாளர்களின் பார்வையில் மற்ற பயிற்சியாளர்களிடமிருந்து வேறுபடுத்துகிறது. ஒரு வெற்றிகரமான சி.எஃப்.ஏ பட்டயதாரர் கடுமையான சோதனையைத் தாங்குவதற்கான தனது திறனை நிரூபித்துள்ளார், கற்றலுக்கான திறனைக் காட்டியுள்ளார், மேலும் உயர் நெறிமுறைத் தரங்களின்படி தனது தொழில்முறை வாழ்க்கையை நடத்துவதில் தீவிரமான அர்ப்பணிப்பைச் செய்துள்ளார். இது மந்திரம் அல்ல, ஆனால் அது அடுத்த சிறந்த விஷயமாக இருக்கலாம்.