ஈபிட் மற்றும் எபிடா இடையே என்ன வித்தியாசம்?

ஒரு நிறுவனத்தின் லாபத்தை பகுப்பாய்வு செய்ய பல அளவீடுகள் உள்ளன. EBIT மற்றும் EBITDA ஆகியவை அந்த அளவீடுகளில் இரண்டு, அவை ஒற்றுமையைப் பகிர்ந்து கொண்டாலும், அவற்றின் கணக்கீடுகளில் உள்ள வேறுபாடுகள் மாறுபட்ட முடிவுகளுக்கு வழிவகுக்கும்.

EBIT

வட்டி மற்றும் வரிகளுக்கு முந்தைய வருவாய் (ஈபிஐடி) என்பது வருமான வரி செலவு மற்றும் வட்டி செலவு குறைக்கப்படுவதற்கு முன்னர் ஒரு நிறுவனத்தின் நிகர வருமானமாகும். வரி செலவுகள் இல்லாமல் ஒரு நிறுவனத்தின் முக்கிய செயல்பாடுகளின் செயல்திறன் மற்றும் இலாபத்தை பாதிக்கும் மூலதன கட்டமைப்பின் செலவுகள் ஆகியவற்றை பகுப்பாய்வு செய்ய ஈபிஐடி பயன்படுத்தப்படுகிறது.

EBIT ஐக் கணக்கிட பின்வரும் சூத்திரம் பயன்படுத்தப்படுகிறது:

$\begin{matrix} EBIT = NI + IE + TE \\ எங்கே: \\ NI = நிகர வருமானம் \\ IE = வட்டி செலவு \\ TE = வரி செலவு \end{matrix} \ begin {சீரமைத்த} & \ உரை {EBIT} = \ உரை {NI + IE + TE} \ & \ textbf {எங்கே:} \ & \ உரை {NI = நிகர வருமானம் \ \\ & \ உரை {IE = வட்டி செலவு} \ & \ உரை {TE = வரி செலவு} \ \ முடிவு {சீரமைக்கப்பட்டது}$ EBIT = NI + IE + TEwhere: NI = நிகர வருமானம் = வட்டி செலவு TE = வரி செலவு

நிகர வருமானம் என்பது வட்டி செலவு மற்றும் வரிச் செலவுகளை உள்ளடக்காத ஒரு நபராக இருப்பதால், ஈபிஐடியைக் கணக்கிட அவற்றை மீண்டும் சேர்க்க வேண்டும்.

EBIT பெரும்பாலும் இயக்க வருமானம் என்று குறிப்பிடப்படுகிறது, ஏனெனில் அவர்கள் இருவரும் தங்கள் கணக்கீடுகளில் வரி மற்றும் வட்டி செலவுகளை விலக்குகிறார்கள். இருப்பினும், இயக்க வருமானம் ஈபிஐடியிலிருந்து வேறுபடக்கூடிய நேரங்கள் உள்ளன.

, EBT

வரிக்கு முந்தைய வருவாய் (ஈபிடி) வரிகளை கணக்கிடுவதற்கு முன்பு உணரப்பட்ட இயக்க லாபத்தை பிரதிபலிக்கிறது, அதே நேரத்தில் ஈபிஐடி வரி மற்றும் வட்டி செலுத்துதல் இரண்டையும் விலக்குகிறது. ஒரு நிறுவனத்தின் இலாபத்தை கணக்கிட நிகர வருமானத்தை எடுத்து வரிகளை மீண்டும் சேர்ப்பதன் மூலம் ஈபிடி கணக்கிடப்படுகிறது.

வரிக் கடன்களை நீக்குவதன் மூலம், முதலீட்டாளர்கள் அதன் கட்டுப்பாட்டுக்கு வெளியே ஒரு மாறியை நீக்கிய பின் ஒரு நிறுவனத்தின் இயக்க செயல்திறனை மதிப்பீடு செய்ய ஈபிடியைப் பயன்படுத்தலாம். யுனைடெட் ஸ்டேட்ஸில், வெவ்வேறு மாநில வரிகள் அல்லது கூட்டாட்சி வரிகளைக் கொண்ட நிறுவனங்களை ஒப்பிடுவதற்கு இது மிகவும் பயனுள்ளதாக இருக்கும். ஈபிடி மற்றும் ஈபிஐடி ஆகியவை ஒருவருக்கொருவர் ஒத்தவை, இவை இரண்டும் ஈபிஐடிடிஏவின் மாறுபாடுகள்.

இபிஐடிடிஏ

இபிஐடிடிஏ அல்லது வட்டி, வரி, தேய்மானம் மற்றும் கடன்தொகுப்பு ஆகியவற்றிற்கு முந்தைய வருவாய் என்பது ஒரு நிறுவனத்தின் நிதி செயல்திறன் மற்றும் திட்ட வருவாய் திறனை அளவிட பரவலாகப் பயன்படுத்தப்படும் மற்றொரு குறிகாட்டியாகும்.

ஈபிஐடிடிஏ கடன் நிதி மற்றும் தேய்மானம் மற்றும் லாபத்தை கணக்கிடும்போது கடன் செலவினங்களை நீக்குகிறது. இது வரி மற்றும் கடனுக்கான வட்டி செலவுகளையும் விலக்குகிறது. இதன் விளைவாக, ஒரு நிறுவனத்தின் செயல்பாட்டு செயல்திறனின் லாபத்தை ஈபிஐடிடிஏ துளையிட உதவுகிறது.

நிகர வருமானத்தை எடுத்து வட்டி, வரி, தேய்மானம் மற்றும் கடன்தொகை ஆகியவற்றைச் சேர்ப்பதன் மூலம் ஈபிஐடிடிஏ கணக்கிட முடியும்:

$\begin{matrix} இபிஐடிடிஏ = NP + I + T + D + A. \\ எங்கே: \\ NP = நிகர லாபம் \\ நான் = வட்டி \\ டி = வரி \\ டி = தேய்மானம் \\ அ = கடன்தொகை \end{matrix} \ begin {சீரமைத்த} & \ உரை {EBITDA} = \ உரை {NP + I + T + D + A} \ & \ textbf {எங்கே:} \ & \ உரை {NP = நிகர லாபம் \ \\ & \ உரை {I = வட்டி} \ & \ உரை {T = வரி} \ & \ உரை {D = தேய்மானம்} \ & \ உரை {A = கடன்தொகுப்பு} \ \ முடிவு {சீரமைக்கப்பட்டது}$ EBITDA = NP + I + T + D + எங்கும்: NP = நிகர லாபம் I = வட்டி T = வரிவிதிப்புகள் = தேய்மானம் = கடன்தொகை

EBIT மற்றும் EBITDA ஐ ஒப்பிடுகிறது

மே 5, 2018 நிலவரப்படி ஜே.சி.பென்னியின் வருமான அறிக்கையின் ஒரு பகுதி கீழே.

ஜே.சி.பென்னியின் ஈபிஐடி:

நிகர வருமானம் ஒரு இழப்பு - million 78 மில்லியன், நீல நிறத்தில் உயர்த்திக்காட்டப்பட்டுள்ளது. வரி செலவு $ 78 மில்லியன், வரி செலவு $ 1 மில்லியன் கடன், இது பச்சை நிறத்தில் உயர்த்திக்காட்டப்பட்டுள்ளது. EBIT இந்த காலத்திற்கு million 1 மில்லியன் அல்லது - $ 78 மில்லியன் (நிகர வருமானம்) - $ 1 மில்லியன் (வரி) + Million 78 மில்லியன் (வட்டி). வருமான வரி முதலில் million 1 மில்லியனுக்கான கடன் என்பதால், ஈபிஐடியைக் கணக்கிட அதை மீண்டும் கழித்தோம்.

ஜே.சி.பென்னி / பத்திரங்கள் மற்றும் பரிவர்த்தனை ஆணையம்

ஜே.சி. பென்னியின் ஈபிஐடிடிஏ நிகர வருமானத்தையும் பயன்படுத்தி கணக்கிடப்படுகிறது:

நிகர வருமானம் - million 78 மில்லியன், நீல நிறத்தில் உயர்த்திக்காட்டப்பட்டது. மதிப்பிடுதல் 1 141 மில்லியன், சிவப்பு நிறத்தில் உயர்த்திக்காட்டப்பட்டது. நிகர வட்டி செலவு million 78 மில்லியனாக இருந்தது, வரிகள் + $ 1 மில்லியனாக இருந்தன, இது பச்சை நிறத்தில் முன்னிலைப்படுத்தப்பட்டது. ஈபிஐடிடிஏ $ 140 மில்லியன் அல்லது - $ 78 மில்லியன் + $ 141 மில்லியன் - $ 1 மில்லியன் + $ 78 மில்லியன் (நிகர வட்டி).ஆகவே, வருமான வரி முதலில் million 1 மில்லியனுக்கான கடன், எனவே ஈபிஐடிடிஏவைக் கணக்கிட அதை மீண்டும் கழித்தோம்.

ஜே.சி.பென்னி / பத்திரங்கள் மற்றும் பரிவர்த்தனை ஆணையம்

1 மில்லியன் டாலர் ஈபிஐடி ஈபிஐடிடிஏ புள்ளிவிவரத்திலிருந்து 140 மில்லியன் டாலர்களிலிருந்து முற்றிலும் மாறுபட்டது என்பதை மேலே உள்ள உதாரணத்திலிருந்து நாம் காணலாம். ஜே.சி. பென்னியைப் பொறுத்தவரை, தேய்மானம் மற்றும் கடன் பெறுதல் ஆகியவை ஈபிஐடிடிஏவின் கீழ் இலாபங்களுக்கு கணிசமான தொகையைச் சேர்க்கின்றன.

EBIT மற்றும் EBITDA உடனான பரிசீலனைகள்

ஈபிஐடி மற்றும் ஈபிஐடிடிஏ இரண்டும் கடன் நிதி மற்றும் வரிகளின் விலையை நீக்குகின்றன, அதே நேரத்தில் தேய்மானம் மற்றும் கடன்தொகை செலவுகளை ஒரு நிறுவனத்தின் லாபத்தில் மீண்டும் செலுத்துவதன் மூலம் ஈபிஐடிடிஏ மற்றொரு படி எடுக்கிறது.

தேய்மானம் ஈபிஐடிடிஏவில் பிடிக்கப்படாததால், இது நிலையான சொத்துக்களின் கணிசமான அளவு மற்றும் பின்னர் கணிசமான தேய்மான செலவினங்களைக் கொண்ட நிறுவனங்களுக்கு இலாப சிதைவுகளுக்கு வழிவகுக்கும். தேய்மானச் செலவு எவ்வளவு பெரியதோ, அது ஈபிஐடிடிஏவை அதிகரிக்கும்.

இயக்க வருமானத்தை எடுத்துக்கொள்வதன் மூலமும், தேய்மானம் மற்றும் கடன்தொகுப்பு ஆகியவற்றைச் சேர்ப்பதன் மூலமும் ஈபிஐடிடிஏ கணக்கிட முடியும். ஒவ்வொரு ஈபிஐடிடிஏ சூத்திரமும் வெவ்வேறு இலாப எண்களை ஏற்படுத்தும் என்பதை நினைவில் கொள்க. இரண்டு ஈபிஐடிடிஏ கணக்கீடுகளுக்கிடையேயான வேறுபாடு ஒரு பெரிய உபகரணத்தின் விற்பனை அல்லது முதலீட்டு இலாபங்களால் விளக்கப்படலாம், ஆனால் அந்த சேர்க்கை வெளிப்படையாக குறிப்பிடப்படவில்லை என்றால், இந்த எண்ணிக்கை தவறாக வழிநடத்தும்.

அடிக்கோடு

ஒரு நிறுவனத்தின் நிதி செயல்திறனை பகுப்பாய்வு செய்வதில் ஈபிஐடி மற்றும் ஈபிஐடிடிஏ இரண்டும் முக்கியமான அளவீடுகள். எங்கள் எடுத்துக்காட்டில் லாபத்தில் உள்ள வேறுபாடுகள் பகுப்பாய்வில் பல அளவீடுகளைப் பயன்படுத்துவதன் முக்கியத்துவத்தைக் காட்டுகிறது.

பொருளடக்கம்: