தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு: மூன்று டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸ்

தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு விளக்கப்படங்களில் காட்டப்பட்டுள்ள விலைப் பட்டிகளின் அடையாளம் காணக்கூடிய வரிசைகளில் விலை வடிவங்கள் காணப்படுகின்றன. கடந்தகால விலை நகர்வுகளை ஆராய்வதற்கும், ஒரு குறிப்பிட்ட வர்த்தக கருவிக்கு எதிர்காலத்தை கணிப்பதற்கும் இந்த வடிவங்களைப் பயன்படுத்தலாம். போக்குகள், தொடர்ச்சியான விலை முறைகள் மற்றும் தலைகீழ் விலை முறைகள் ஆகியவற்றை வாசகர்கள் ஏற்கனவே அறிந்திருக்க வேண்டும். (நீங்கள் இல்லையென்றால், தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு விலை வடிவங்களுக்கான அறிமுகத்தைப் பாருங்கள் .), அவை அடையாளம் காணப்பட்டவுடன் வடிவங்களை எவ்வாறு விளக்குவது என்பதை ஆராய்வோம், அரிய ஆனால் சக்திவாய்ந்த மூன்று மேல் மற்றும் மூன்று கீழ் வடிவங்களை ஆராய்வோம்.

காலம்

ஒரு வடிவத்தை விளக்கும் போது மற்றும் எதிர்கால விலை இயக்கத்தை முன்னறிவிக்கும் போது விலை வடிவத்தின் காலம் ஒரு முக்கியமான கருத்தாகும். எந்தவொரு வரைபட காலத்திலும், வேகமான 144-டிக் விளக்கப்படத்திலிருந்து, 60 நிமிடங்கள், தினசரி, வாராந்திர அல்லது வருடாந்திர அட்டவணையில் விலை வடிவங்கள் தோன்றும். இருப்பினும், ஒரு வடிவத்தின் முக்கியத்துவம் பெரும்பாலும் அதன் அளவு மற்றும் ஆழத்துடன் நேரடியாக தொடர்புடையது.

நீண்ட காலத்திற்கு வெளிப்படும் வடிவங்கள் பொதுவாக மிகவும் நம்பகமானவை, பெரிய நகர்வுகளின் விளைவாக விலை முறை முறிந்தவுடன். ஆகையால், தினசரி விளக்கப்படத்தில் உருவாகும் ஒரு முறை, ஒரு நிமிட விளக்கப்படம் போன்ற ஒரு இன்ட்ராடே விளக்கப்படத்தில் காணப்பட்ட அதே வடிவத்தை விட பெரிய நகர்வை ஏற்படுத்தும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. அதேபோல், ஒரு மாத விளக்கப்படத்தில் உருவாகும் ஒரு முறை தினசரி விளக்கப்படத்தில் அதே முறையை விட கணிசமான விலை நகர்வுக்கு வழிவகுக்கும்.

முதலீட்டாளர்கள் அல்லது வர்த்தகர்கள் சில மட்டங்களில் வாங்குவதற்கும் விற்பனை செய்வதற்கும் பழகும்போது விலை வடிவங்கள் தோன்றும், எனவே, விலை இந்த நிலைகளுக்கு இடையில் ஊசலாடுகிறது, கொடிகள், பென்னன்கள் மற்றும் போன்ற வடிவங்களை உருவாக்குகிறது. விலை இறுதியாக விலை வடிவத்திலிருந்து வெளியேறும்போது, ​​அது உணர்வில் குறிப்பிடத்தக்க மாற்றத்தைக் குறிக்கும். நீண்ட காலம், கடினமான வாங்குபவர்கள் எதிர்ப்பின் ஒரு பகுதிக்கு மேலே உடைக்க வேண்டியிருக்கும் (மேலும் கடினமான விற்பனையாளர்கள் ஆதரவின் ஒரு பகுதியை விட கீழே தள்ள வேண்டியிருக்கும்), இதன் விளைவாக இரு திசைகளிலும் விலை முறிந்தவுடன் மிகவும் வலிமையான நகர்வு ஏற்படும். ஆல்பாபெட் இன்க் (GOOG) இன் வாராந்திர விளக்கப்படத்தில் உருவான ஒரு விலை உயர்ந்த வடிவத்தை படம் 1 காட்டுகிறது. அதன் நிறுவப்பட்ட திசையில் விலை தொடர்ந்தவுடன், மேல்நோக்கி நகர்வது கணிசமானது.

மாறும்

இதேபோல், விலை வடிவத்திற்குள் எந்த அளவிற்கு விலை ஏற்ற இறக்கங்கள் விலை வடிவத்தின் செல்லுபடியை பகுப்பாய்வு செய்வதிலும், இறுதியில் விலை முறிவின் அளவை கணிப்பதிலும் பயனுள்ளதாக இருக்கும். ஏற்ற இறக்கம் என்பது காலப்போக்கில் விலைகளின் மாறுபாட்டின் அளவீடு ஆகும். அதிக விலை ஏற்ற இறக்கங்கள் அதிகரித்த நிலையற்ற தன்மையைக் குறிக்கின்றன, இது கரடிகளுக்கு இடையேயான மிகவும் சுறுசுறுப்பான யுத்தம், விலைகளை குறைக்க முயற்சிக்கும் மற்றும் காளைகள், விலைகளை உயர்த்த முயற்சிக்கும். பெரிய அளவிலான நிலையற்ற தன்மையைக் காட்டும் வடிவங்கள், விலை முறையை முறித்தவுடன் அதிக குறிப்பிடத்தக்க விலை நகர்வுகளுக்கு வழிவகுக்கும்.

முறைக்குள்ளான பெரிய விலை இயக்கங்கள் எதிர்க்கும் சக்திகள் - காளைகள் மற்றும் கரடிகள் - ஒரு லேசான சண்டையை விட, கடுமையான போரில் ஈடுபட்டுள்ளன என்பதைக் குறிக்கலாம். விலை அமைப்பினுள் அதிக ஏற்ற இறக்கம், அதிக எதிர்பார்ப்பு உருவாகிறது, இது விலை ஆதரவு அல்லது எதிர்ப்பின் அளவை மீறுவதால் மிகவும் குறிப்பிடத்தக்க, சாத்தியமான வெடிக்கும், விலை நகர்வுக்கு வழிவகுக்கிறது.

தொகுதி

விலை வடிவங்களை விளக்கும் போது தொகுதி மற்றொரு கருத்தாகும். ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் கைகளை மாற்றிய ஒரு குறிப்பிட்ட வர்த்தக கருவியின் அலகுகளின் எண்ணிக்கையை தொகுதி குறிக்கிறது. பொதுவாக, ஒரு வர்த்தக கருவியின் தொகுதி ஒரு வரைபடமாக அல்லது தொடர்ச்சியான செங்குத்து கோடுகளாக காட்டப்படும், இது விலை விளக்கப்படத்தின் கீழே தோன்றும். அதன் சமீபத்திய கடந்த காலத்துடன் ஒப்பிடும்போது தொகுதி மிகவும் பயனுள்ளதாக இருக்கும். நிகழும் கொள்முதல் மற்றும் விற்பனையின் அளவுகளில் ஏற்படும் மாற்றங்களை சமீபத்திய செயல்பாட்டுடன் ஒப்பிட்டு பகுப்பாய்வு செய்யலாம்: விதிமுறைகளிலிருந்து வேறுபடும் எந்தவொரு தொகுதி நடவடிக்கையும் விலையில் வரவிருக்கும் மாற்றத்தை பரிந்துரைக்கலாம்.

விலை முறையே எதிர்ப்பு அல்லது ஆதரவின் ஒரு பகுதிக்கு மேலே அல்லது கீழே இருந்தால், மற்றும் முதலீட்டாளர் மற்றும் வர்த்தகர் ஆர்வத்தின் திடீர் அதிகரிப்புடன் - அளவின் அடிப்படையில் குறிப்பிடப்பட்டால் - இதன் விளைவாக நகர்வது குறிப்பிடத்தக்கதாக இருக்கும். அளவின் அதிகரிப்பு விலை முறிவின் செல்லுபடியை உறுதிப்படுத்த முடியும். மறுபுறம், குறிப்பிடத்தக்க அளவு அதிகரிப்பு இல்லாத ஒரு முறிவு தோல்விக்கு மிக அதிக வாய்ப்பைக் கொண்டுள்ளது, ஏனெனில் இந்த நடவடிக்கையை ஆதரிக்க எந்த உற்சாகமும் இல்லை, குறிப்பாக இந்த நடவடிக்கை தலைகீழாக இருந்தால். (மேலும், பார்க்க: உங்கள் வர்த்தகத்தை மேம்படுத்த தொகுதி எவ்வாறு பயன்படுத்துவது .)

வடிவங்களை விளக்குவதற்கான வழிகாட்டுதல்கள்

தொழில்நுட்ப ஆய்வாளர்கள் விலை வடிவங்களை விளக்குவதற்கு மூன்று பொதுவான படிகள் உதவுகின்றன:

• அடையாளம் காணுங்கள்: விலை வடிவங்களை வெற்றிகரமாக விளக்குவதற்கான முதல் படி உண்மையான நேரத்தில் சரியான வடிவங்களை அடையாளம் காண்பது. வடிவங்கள் பெரும்பாலும் வரலாற்றுத் தரவைக் கண்டுபிடிப்பது எளிதானது, ஆனால் அவை உருவாகும்போது அவற்றைத் தேர்ந்தெடுப்பது மிகவும் சவாலானதாக மாறும். வர்த்தகர்கள் மற்றும் முதலீட்டாளர்கள் வரலாற்றுத் தரவுகளில் வடிவங்களை அடையாளம் காண பயிற்சி செய்யலாம், போக்கு வரிகளை வரைவதற்குப் பயன்படுத்தப்படும் முறைக்கு அதிக கவனம் செலுத்துகிறார்கள். டிரெண்ட்லைன்ஸ் அதிகபட்சம் மற்றும் தாழ்வு, இறுதி விலைகள் அல்லது ஒவ்வொரு விலைப் பட்டியில் மற்றொரு தரவு புள்ளியைப் பயன்படுத்தி உருவாக்கப்படலாம். மதிப்பீடு: ஒரு முறை அடையாளம் காணப்பட்டவுடன், அதை மதிப்பீடு செய்யலாம். வர்த்தகர்கள் மற்றும் முதலீட்டாளர்கள் மாதிரியின் கால அளவு, அதனுடன் கூடிய அளவு மற்றும் விலை முறைக்குள்ளான விலை மாற்றங்களின் ஏற்ற இறக்கம் ஆகியவற்றைக் கருத்தில் கொள்ளலாம். இவற்றை மதிப்பீடு செய்வது விலை வடிவத்தின் செல்லுபடியாகும் தன்மை குறித்து சிறந்த படத்தைக் கொடுக்கலாம். முன்னறிவிப்பு: முறை அடையாளம் காணப்பட்டு மதிப்பீடு செய்யப்பட்டவுடன், வர்த்தகர்கள் மற்றும் முதலீட்டாளர்கள் ஒரு கணிப்பை உருவாக்க அல்லது எதிர்கால விலை நகர்வுகளை முன்னறிவிக்க தகவல்களைப் பயன்படுத்தலாம். இயற்கையாகவே, விலை வடிவங்கள் எப்போதும் ஒத்துழைக்காது, மேலும் ஒன்றை அடையாளம் காண்பது எந்தவொரு குறிப்பிட்ட விலை நடவடிக்கையும் நிகழும் என்பதற்கு உத்தரவாதம் அளிக்காது. இருப்பினும், சந்தை பங்கேற்பாளர்கள் ஏற்படக்கூடிய செயல்பாட்டைத் தேடலாம், மாறிவரும் சந்தை நிலைமைகளுக்கு விரைவாக பதிலளிக்க அவர்களுக்கு உதவுகிறது.

டிரிபிள் டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸ்

டிரிபிள் டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸ் ஆகியவை டாப் டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸின் நீட்டிப்புகள் ஆகும். இரட்டை டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸ் ஒரு "எம்" அல்லது "டபிள்யூ" ஐ ஒத்திருந்தால், மூன்று டாப்ஸ் மற்றும் பாட்டம்ஸ் கர்சீவ் "எம்" அல்லது "டபிள்யூ" உடன் ஒற்றுமையைக் கொண்டுள்ளன: மூன்று மேலே தள்ளுகிறது (மூன்று மேல்) அல்லது மூன்று கீழே தள்ளும் (க்கு ஒரு மூன்று கீழே). இந்த விலை வடிவங்கள் ஆதரவு அல்லது எதிர்ப்பின் ஒரு பகுதியை உடைக்க பல தோல்வியுற்ற முயற்சிகளைக் குறிக்கின்றன. ஒரு மும்மடங்கில், விலை ஒரு நிறுவப்பட்ட பகுதிக்கு மேலே உடைக்க மூன்று முயற்சிகள் செய்கிறது, தோல்வியடைகிறது மற்றும் பின்வாங்குகிறது. இதற்கு மாறாக, ஒரு மூன்று மடங்கு, விலை ஒரு ஆதரவு மட்டத்தை உடைக்கும்போது மூன்று குத்துக்களை ஏற்படுத்தும் போது, ​​தோல்வியுற்றது மற்றும் மீண்டும் மேலேறும் போது நிகழ்கிறது.

ஒரு ட்ரிபிள் டாப் உருவாக்கம் என்பது ஒரு கரடுமுரடான வடிவமாகும், ஏனெனில் இந்த முறை ஒரு மேம்பாட்டைத் தடுக்கிறது மற்றும் இதன் விளைவாக ஒரு போக்கு மாற்றத்தை ஏற்படுத்துகிறது. அதன் உருவாக்கம் பின்வருமாறு:

• விலைகள் உயர்ந்த மற்றும் உயர்ந்தவை மற்றும் இறுதியில் ஒரு எதிர்ப்பைத் தாக்கும், மீண்டும் ஆதரவு பகுதிக்கு விழும். விலை மீண்டும் சோதனை நிலைகளை சோதிக்க முயற்சிக்கிறது, தோல்வியடைகிறது மற்றும் ஆதரவு நிலைக்கு திரும்பும். விலை மீண்டும் முயற்சிக்கிறது, தோல்வியுற்றது, எதிர்ப்பை உடைக்க, பின்னால் மற்றும் ஆதரவு நிலை வழியாக விழும்.

இந்த விலை நடவடிக்கை வாங்குபவர்களுக்கும் விற்பவர்களுக்கும் இடையிலான ஒரு சண்டையை குறிக்கிறது; வாங்குபவர்கள் விலைகளை உயர்த்த முயற்சிக்கிறார்கள், அதே நேரத்தில் விற்பனையாளர்கள் விலைகளை குறைக்க முயற்சிக்கின்றனர். எதிர்ப்பின் ஒவ்வொரு சோதனையும் பொதுவாக அளவைக் குறைப்பதன் மூலம், அதிகரித்த பங்கேற்பு மற்றும் அதனுடன் தொடர்புடைய அளவுடன் ஆதரவு நிலை வழியாக விலை குறையும் வரை. நிறுவப்பட்ட அளவிலான எதிர்ப்பை உடைப்பதற்கான மூன்று முயற்சிகள் தோல்வியுற்றால், வாங்குபவர்கள் பொதுவாக தீர்ந்து போகிறார்கள், விற்பனையாளர்கள் கையிலெடுத்து விலை வீழ்ச்சியடைகிறார்கள், இதன் விளைவாக ஒரு போக்கு மாற்றம் ஏற்படுகிறது.

டிரிபிள் பாட்டம்ஸ், மறுபுறம், இயற்கையில் நேர்மறையானவை, ஏனென்றால் முறை ஒரு சரிவைத் தடுக்கிறது மற்றும் இதன் விளைவாக தலைகீழாக மாறுகிறது. மூன்று கீழ் விலை முறை, ஆதரவின் ஒரு பகுதி வழியாக விலையைத் தள்ள மூன்று தோல்வியுற்ற முயற்சிகளால் வகைப்படுத்தப்படுகிறது. ஒவ்வொரு தொடர்ச்சியான முயற்சியும் பொதுவாக குறைந்து வரும் அளவோடு சேர்ந்துள்ளது, விலை இறுதியாக அதன் கடைசி முயற்சியை கீழே தள்ளும் வரை, தோல்வியுற்றது மற்றும் ஒரு எதிர்ப்பு நிலை வழியாக திரும்பும் வரை. மூன்று டாப்ஸைப் போலவே, இந்த முறையும் வாங்குபவர்களுக்கும் விற்பவர்களுக்கும் இடையிலான போராட்டத்தைக் குறிக்கிறது. இந்த விஷயத்தில், விற்பனையாளர்கள்தான் தீர்ந்து போகிறார்கள், வாங்குபவர்களுக்கு நடைமுறையில் உள்ள போக்கை மாற்றியமைக்கவும், உயர்வுடன் வெற்றிபெறவும் வழிவகுக்கிறது. மெக்ரா ஹில் பங்குகளின் தினசரி விளக்கப்படத்தில் ஒருமுறை உருவாக்கப்பட்ட மூன்று அடிப்பகுதியை படம் 2 காட்டுகிறது.

ஒரு மூன்று மேல் அல்லது கீழ் ஒரு நிறுவப்பட்ட போக்கு பலவீனமடைந்து வருவதாகவும், மறுபக்கம் வலிமை பெறுகிறது என்பதையும் குறிக்கிறது. இரண்டுமே அழுத்தத்தின் மாற்றத்தைக் குறிக்கின்றன: மூன்று மடங்காக, வாங்குபவர்களிடமிருந்து விற்பனையாளர்களுக்கு ஒரு மாற்றம் உள்ளது; ஒரு மூன்று அடி விற்பனையாளர்களிடமிருந்து வாங்குபவர்களுக்கு மாறுவதைக் குறிக்கிறது. இந்த வடிவங்கள் காவலரை மாற்றுவதற்கான காட்சி பிரதிநிதித்துவத்தை வழங்குகின்றன, எனவே பேசுவதற்கு, சக்தி கைகளை மாற்றும்போது.

கீழே வரி

ஸ்கால்பர்கள் பயன்படுத்தும் வேகமான டிக் விளக்கப்படங்கள் அல்லது முதலீட்டாளர்கள் பயன்படுத்தும் வருடாந்திர விளக்கப்படங்கள் போன்ற எந்தவொரு தரவரிசை காலத்திலும் விலை வடிவங்கள் நிகழ்கின்றன. ஒவ்வொரு முறையும் வாங்குபவர்களுக்கும் விற்பவர்களுக்கும் இடையிலான ஒரு போராட்டத்தைக் குறிக்கிறது, இதன் விளைவாக நிலவும் போக்கு தொடர்ந்து அல்லது போக்கை மாற்றியமைத்தல், முடிவைப் பொறுத்து. தொழில்நுட்ப ஆய்வாளர்கள் கடந்த கால மற்றும் தற்போதைய சந்தை செயல்பாடுகளை மதிப்பீடு செய்ய விலை வடிவங்களைப் பயன்படுத்தலாம், மேலும் வர்த்தக மற்றும் முதலீட்டு முடிவுகளை எடுக்க எதிர்கால விலை நடவடிக்கைகளை முன்னறிவிக்கலாம். (கூடுதல் வாசிப்புக்கு, பாருங்கள்: விளக்கப்பட வடிவங்களை பகுப்பாய்வு செய்தல் .)