வாழ்நாள் தொப்பி

வாழ்நாள் தொப்பி என்றால் என்ன

சரிசெய்யக்கூடிய-வீத அடமானத்தில் (ARM) அனுமதிக்கக்கூடிய அதிகபட்ச உயர் வரம்பு வட்டி வீதமே வாழ்நாள் தொப்பி. தொப்பி அடமானத்தின் வாழ்க்கைக்கு பொருந்தும். ஒரு வாழ்நாள் தொப்பி, அல்லது ஆயுள் தொப்பி, கடன் வாங்குபவருக்கு கடனின் வாழ்நாளில் அவர்கள் செலுத்தக்கூடிய அதிகபட்ச வட்டி விகிதத்தைக் கூறுகிறது.

அடமானத்தின் வாழ்நாளில் கணிசமான வட்டி வீத அதிகரிப்பின் அபாயங்களை வாழ்நாள் தொப்பிகள் கட்டுப்படுத்துகின்றன. தொடக்க மற்றும் கால இடைவெளிகள் எந்த ஒற்றை வட்டி வீத சரிசெய்தல் தேதியிலும் ARM இன் வட்டி வீதத்தை அதிகரிக்கக்கூடிய அளவைக் கட்டுப்படுத்துகின்றன.

BREAKING DOWN வாழ்நாள் தொப்பி

ஆரம்ப வட்டி விகிதத்திலிருந்து சதவீதம் அதிகரிப்பதால் வாழ்நாள் தொப்பியின் மதிப்பை உருவாக்குவது ஆகும். எடுத்துக்காட்டாக, ஒரு நிலையான காலம் ARM இன் ஆரம்ப நிலையான வட்டி வீதம் 5 சதவிகிதம் மற்றும் வாழ்நாள் தொப்பி 5 சதவிகிதம் இருந்தால், அனுமதிக்கப்பட்ட அதிகபட்ச வட்டி விகிதம் 10 சதவிகிதம் ஆகும். வாழ்நாள் தொப்பிகள் ஒரு ARM இன் அடமானத்தின் வட்டி வீத தொப்பி கட்டமைப்பின் ஒரு பகுதியாகும், மேலும் அவை பல வடிவங்களை எடுக்கக்கூடும். வட்டி விகித வரம்பு, ஆரம்ப, கால மற்றும் ஆயுள் தொப்பிகளைத் தனிப்பயனாக்க கடன் வழங்குநர்களுக்கு நெகிழ்வுத்தன்மை உள்ளது.

வாழ்நாள் தொப்பி புரிந்து கொள்ள ஒரு முக்கியமான எண் என்றாலும், இது ஒரு சரிசெய்யக்கூடிய விகித அடமானத்தின் கட்டமைப்பை தீர்மானிக்கும் புள்ளிவிவரங்களில் ஒன்றாகும். கடன் வாங்கியவர் தெரிந்து கொள்ள வேண்டிய பிற குறிப்பிடத்தக்க சொற்கள் பின்வருமாறு:

• ஆரம்ப வட்டி விகிதம் என்பது சரிசெய்யக்கூடிய அல்லது மிதக்கும் வீதக் கடனுக்கான அறிமுக வீதமாகும், இது பொதுவாக நடைமுறையில் உள்ள வட்டி விகிதங்களுக்குக் கீழே ஆறு மாதங்கள் முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை நிலையானதாக இருக்கும். ஆரம்ப சரிசெய்தல் வீத தொப்பி என்பது முதல் திட்டமிடப்பட்ட சரிசெய்தல் தேதியில் விகிதம் நகரக்கூடிய அதிகபட்ச தொகை ஆகும். ஒரு சரிசெய்தல் வீதக் கடனின் ஒரு சரிசெய்தல் இடைவெளியில் அனுமதிக்கப்பட்ட அதிகபட்ச சரிசெய்தல் ஒரு கால சரிசெய்தல் வீதமாகும். மிதக்கும் வீதக் கடன் தயாரிப்புடன் தொடர்புடைய குறைந்த அளவிலான விகிதங்களில் விகிதத்தின் அடிப்படையில் ஒப்புக் கொள்ளப்பட்ட விகிதமாகும். வட்டி வீத உச்சவரம்புக்கு ஒத்த மற்றும் சில நேரங்களில், வாழ்நாள் தொப்பிகள் என குறிப்பிடப்படுகிறது. இருப்பினும், வட்டி வீத உச்சவரம்பு பொதுவாக ஒரு முழுமையான சதவீத மதிப்பாக வெளிப்படுத்தப்படுகிறது. எடுத்துக்காட்டாக, அடமானத்தின் ஒப்பந்த விதிமுறைகள் அதிகபட்ச வட்டி விகிதம் ஒருபோதும் 15% ஐ தாண்டக்கூடாது என்று கூறலாம்.

ARM இன் விதிமுறைகள் அனைத்தும் ARM இன் விளக்கத்தில் குறிக்கப்பட்டுள்ளன. எடுத்துக்காட்டாக, 5/1 ARM க்கு ஐந்து ஆண்டுகளுக்கு நிலையான வீத வட்டி தேவைப்படுகிறது, அதன்பிறகு மாறி விகித வட்டி ஒவ்வொரு 12 மாதங்களுக்கும் மீட்டமைக்கப்படுகிறது. இந்த அடமான உற்பத்தியில், கடன் வாங்குபவர்கள் பெரும்பாலும் 2-2-6 அல்லது 5-2-5 வட்டி வீத தொப்பி கட்டமைப்பிற்கு இடையே தேர்வு செய்யலாம். இந்த மேற்கோள்களில் முதல் எண் முதல் அதிகரிப்பு தொப்பியைக் குறிக்கிறது, இரண்டாவது எண் ஒரு குறிப்பிட்ட 12 மாத அதிகரிக்கும் அதிகரிப்பு தொப்பி, மற்றும் மூன்றாவது எண் அதிகபட்ச வட்டி வீத உச்சவரம்பை அமைக்கும் வாழ்நாள் தொப்பி ஆகும்.

இந்த விதிமுறைகள் மற்றும் கருத்துகளைப் புரிந்துகொள்வது, ARM வாழ்நாள் தொப்பியைத் தாக்கினால் கடன் வாங்குபவர் மாதாந்திர கொடுப்பனவின் டாலர் தொகையை கணக்கிட முடியும்.

முடிவுகளை எடுக்க வாழ்நாள் தொப்பியைப் பயன்படுத்துதல்

சரிசெய்யக்கூடிய-வீத அடமானம் ஒரு தொகுப்பு சூத்திரத்தைப் பின்பற்றுவதால், ஆரம்ப விகிதம் மற்றும் கால மாற்றங்களுக்கான வெவ்வேறு நீளங்களின் தாக்கங்களையும், மாறுபட்ட விகித மாற்றங்கள் மற்றும் தொப்பிகளின் தாக்கத்தையும் கடன் வாங்குபவர்கள் புரிந்து கொள்ள முடியும். வாழ்நாள் தொப்பியைப் புரிந்துகொள்வது வாங்குபவருக்கு தேவைப்படும் அதிகபட்ச மாதாந்திர கட்டணத் தொகையை அறிய உதவுகிறது. இந்த மாதாந்திர கட்டணத் தொகையை அறிந்துகொள்வது, இந்த வகை அடமானம் அவர்களுக்குப் பொருந்துமா என்பதைத் தீர்மானிக்க அவர்களுக்கு உதவக்கூடும். வாழ்நாள் தொப்பி மாதாந்திர கொடுப்பனவுகளை கடன் வாங்குபவருக்கு எட்டவில்லை என்றால், இந்த குறிப்பிட்ட அடமானம் அந்த வாங்குபவருக்கு எடுக்க வேண்டிய சரியான கடன் அல்ல.

வாழ்நாள் தொப்பியைப் புரிந்துகொள்வது, ரியல் எஸ்டேட் வாங்குவதற்கு நிதியளிப்பதற்கு கடன் வாங்குபவர் பயன்படுத்தும் மூலோபாயத்தைத் தெரிவிக்கிறது. ARM களுக்கான தொடக்க வட்டி விகிதங்கள் பொதுவாக நிலையான வீத அடமானங்களுக்கான (FRM கள்) விகிதங்களை விட குறைவாக இருப்பதால், கடன் வாங்குபவர்களை ARM ஐத் தேர்வு செய்ய தூண்டுகிறது. ஒரு ARM இல் வாழ்நாள் தொப்பி கடன் வாங்குபவர் மாதந்தோறும் செலுத்த விரும்புவதை விட அதிகமாக இருந்தால், ஆரம்ப விகித அதிகரிப்பு காலம் முடிவதற்குள் அடமானத்தை மறுநிதியளிக்க கடன் வாங்கியவர் முடிவு செய்யலாம். இந்த வழியில், அவர்கள் குறைந்த ஆரம்ப விகிதத்தைப் பெறலாம், ஆனால் அதிக விகிதங்கள் பொருந்தும் முன் புதிய அடமானத்திற்கு மாறலாம்.