எலியட் அலை கோட்பாடு வரையறை

எலியட் அலை கோட்பாடு என்றால் என்ன?

நிதிச் சந்தைகளில் விலை நகர்வுகளை விவரிக்க ரால்ப் நெல்சன் எலியட் என்பவரால் எலியட் அலை கோட்பாடு உருவாக்கப்பட்டது, அதில் அவர் தொடர்ச்சியான, பின்னிணைந்த அலை வடிவங்களைக் கண்டறிந்து அடையாளம் கண்டார். பங்கு விலை இயக்கங்களிலும் நுகர்வோர் நடத்தையிலும் அலைகளை அடையாளம் காணலாம். சந்தை போக்கிலிருந்து லாபம் பெற முயற்சிக்கும் முதலீட்டாளர்கள் "ஒரு அலை சவாரி" என்று விவரிக்கப்படலாம். வீட்டு உரிமையாளர்கள் தங்களின் தற்போதைய அடமானங்களை புதிய சொற்களுடன் மாற்றுவதற்கான ஒரு பெரிய, வலுவான இயக்கம் மறுநிதியளிப்பு அலை என்று அழைக்கப்படுகிறது.

எலியட் அலை கோட்பாடு அடிப்படைகள்

எலியட் அலை கோட்பாட்டின் தோற்றம்

எலியட் அலை கோட்பாட்டை ரால்ப் நெல்சன் எலியட் 1930 களில் உருவாக்கினார். ஒரு நோய் காரணமாக ஓய்வு பெற வேண்டிய கட்டாயத்திற்குப் பிறகு, எலியட் தனது நேரத்தை ஆக்கிரமிக்க ஏதாவது தேவைப்பட்டு, பல்வேறு குறியீடுகளில் 75 ஆண்டுகள் மதிப்புள்ள ஆண்டு, மாதாந்திர, வாராந்திர, தினசரி மற்றும் சுய தயாரிக்கப்பட்ட மணிநேர மற்றும் 30 நிமிட விளக்கப்படங்களைப் படிக்கத் தொடங்கினார்.

1935 ஆம் ஆண்டில் எலியட் ஒரு பங்குச் சந்தை அடித்தளத்தைப் பற்றி வினோதமான கணிப்பைச் செய்தபோது, ​​இந்த கோட்பாடு புகழ் பெற்றது, பின்னர் ஆயிரக்கணக்கான போர்ட்ஃபோலியோ மேலாளர்கள், வர்த்தகர்கள் மற்றும் தனியார் முதலீட்டாளர்களுக்கு இது ஒரு பிரதானமாக மாறியது.

இந்த அலை வடிவங்களை எவ்வாறு அடையாளம் காண்பது, கணிப்பது மற்றும் முதலீடு செய்வது என்பதை நிர்வகிக்கும் குறிப்பிட்ட விதிகளை ஆர்.என். எலியட் விவரித்தார். இந்த புத்தகங்கள், கட்டுரைகள் மற்றும் கடிதங்கள் 1994 இல் வெளியிடப்பட்ட "ஆர்.என். எலியட்டின் மாஸ்டர்வொர்க்ஸ்" இல் உள்ளன. எலியட் வேவ் இன்டர்நேஷனல் என்பது உலகின் மிகப்பெரிய சுயாதீனமான நிதி பகுப்பாய்வு மற்றும் சந்தை முன்கணிப்பு நிறுவனமாகும், அதன் சந்தை பகுப்பாய்வு மற்றும் முன்கணிப்பு எலியட்டின் மாதிரியை அடிப்படையாகக் கொண்டது.

இந்த முறைகள் எதிர்கால விலை இயக்கம் குறித்து எந்தவிதமான உறுதியையும் அளிக்கவில்லை என்பதைக் கவனத்தில் கொள்ள ஆர்.என். எலியட் கவனமாக இருந்தார், மாறாக, எதிர்கால சந்தை நடவடிக்கைக்கான நிகழ்தகவுகளை ஆர்டர் செய்ய உதவுவதில் உதவுகிறார். குறிப்பிட்ட வாய்ப்புகளை அடையாளம் காண தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் உட்பட தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வின் பிற வடிவங்களுடன் இணைந்து அவற்றைப் பயன்படுத்தலாம். ஒரு குறிப்பிட்ட நேரத்தில் சந்தையின் எலியட் அலை கட்டமைப்பின் வர்த்தகர்கள் மாறுபட்ட விளக்கங்களைக் கொண்டிருக்கலாம்.

முக்கிய எடுத்துக்காட்டுகள்

• எலியட் அலை கோட்பாடு என்பது தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வின் ஒரு முறையாகும், இது முதலீட்டாளர்களின் உணர்வு மற்றும் உளவியலில் தொடர்ச்சியான மாற்றங்கள் தொடர்பான நீண்டகால விலை வடிவங்களைத் தேடுகிறது. இந்த கோட்பாடு உந்துவிசை அலைகளாக அடையாளம் காணப்பட்ட அலைகளை அடையாளம் காட்டுகிறது, இது ஒரு மாதிரியை அமைக்கும் மற்றும் பெரிய போக்கை எதிர்க்கும் சரியான அலைகள். ஒவ்வொரு அலை அலைகளும் ஒரு பெரிய அலைகளுக்குள் கூடுகட்டப்படுகின்றன, அவை அதே உந்துவிசை / திருத்தும் முறையைப் பின்பற்றுகின்றன, இது முதலீட்டிற்கான ஒரு பின் அணுகுமுறை என விவரிக்கப்படுகிறது.

எலியட் அலைகள் எவ்வாறு செயல்படுகின்றன

சில தொழில்நுட்ப ஆய்வாளர்கள் எலியட் அலை கோட்பாட்டைப் பயன்படுத்தி பங்குச் சந்தையில் அலை வடிவங்களிலிருந்து லாபம் பெற முயற்சிக்கின்றனர். முதலீட்டாளர் உளவியலால் உருவாக்கப்பட்ட அலைகள் எனப்படும் மேல் மற்றும் கீழ் வடிவங்களை மீண்டும் மீண்டும் நகர்த்துவதால் பங்கு விலை இயக்கங்களை கணிக்க முடியும் என்று இந்த கருதுகோள் கூறுகிறது.

கோட்பாடு பல வகையான அலைகளை அடையாளம் காட்டுகிறது, அவற்றில் நோக்கம் அலைகள், உந்துவிசை அலைகள் மற்றும் சரியான அலைகள். இது அகநிலை, மற்றும் அனைத்து வர்த்தகர்களும் கோட்பாட்டை ஒரே மாதிரியாக விளக்குவதில்லை, அல்லது இது ஒரு வெற்றிகரமான வர்த்தக உத்தி என்பதை ஒப்புக்கொள்வதில்லை. அலை பகுப்பாய்வின் முழு யோசனையும் ஒரு வழக்கமான வரைபடத்தை உருவாக்குவதற்கு சமமாக இருக்காது, அங்கு நீங்கள் மற்ற விலை அமைப்புகளைப் போலல்லாமல் வழிமுறைகளைப் பின்பற்றுகிறீர்கள். அலை பகுப்பாய்வு போக்கு இயக்கவியல் பற்றிய நுண்ணறிவுகளை வழங்குகிறது மற்றும் விலை நகர்வுகளை மிகவும் ஆழமான முறையில் புரிந்துகொள்ள உதவுகிறது.

படம் ஜூலி பேங் © இன்வெஸ்டோபீடியா 2020

எலியட் அலை கொள்கை அதன் மையத்தில் உந்துவிசை மற்றும் திருத்த அலைகளைக் கொண்டுள்ளது.

உந்துவிசை அலைகள்

உந்துவிசை அலைகள் ஐந்து துணை அலைகளைக் கொண்டிருக்கின்றன, அவை அடுத்த மிகப்பெரிய பட்டத்தின் போக்கின் அதே திசையில் நிகர இயக்கத்தை உருவாக்குகின்றன. இந்த முறை மிகவும் பொதுவான நோக்கம் அலை மற்றும் சந்தையில் கண்டுபிடிக்க எளிதானது. அனைத்து நோக்கம் அலைகளைப் போலவே, இது ஐந்து துணை அலைகளைக் கொண்டுள்ளது; அவற்றில் மூன்று உள்நோக்க அலைகள், மற்றும் இரண்டு சரியான அலைகள். இது 5-3-5-3-5 அமைப்பு என பெயரிடப்பட்டுள்ளது, இது மேலே காட்டப்பட்டது.

இருப்பினும், அதன் உருவாக்கத்தை வரையறுக்கும் மூன்று விதிகள் உள்ளன. இந்த விதிகள் மீற முடியாதவை. இந்த விதிகளில் ஒன்று மீறப்பட்டால், கட்டமைப்பு ஒரு உந்துவிசை அலை அல்ல, மேலும் சந்தேகத்திற்கிடமான உந்துவிசை அலையை மீண்டும் பெயரிட வேண்டும். மூன்று விதிகள்: அலை இரண்டு அலை ஒன்றில் 100 சதவீதத்திற்கு மேல் திரும்பப் பெற முடியாது; அலை மூன்று ஒருபோதும் ஒன்று, மூன்று மற்றும் ஐந்து அலைகளின் குறுகியதாக இருக்க முடியாது.

சரியான அலைகள்

சரியான அலைகள் (சில நேரங்களில் மூலைவிட்ட அலைகள் என்று அழைக்கப்படுகின்றன) மூன்று அல்லது மூன்று, துணை அலைகளின் கலவையாகும், அவை அடுத்த மிகப்பெரிய பட்டத்தின் போக்குக்கு நேர்மாறான திசையில் நிகர இயக்கத்தை உருவாக்குகின்றன. அனைத்து நோக்கம் அலைகளைப் போலவே, அதன் குறிக்கோளும் சந்தையை போக்கின் திசையில் நகர்த்துவதாகும்.

மேலும், அனைத்து நோக்கம் அலைகளைப் போலவே, இது ஐந்து துணை அலைகளைக் கொண்டுள்ளது. வித்தியாசம் என்னவென்றால், மூலைவிட்டமானது விரிவடையும் அல்லது சுருங்கும் ஆப்பு போல் தெரிகிறது. மேலும், மூலைவிட்டத்தின் துணை அலைகள் எந்த வகையான மூலைவிட்டத்தைக் கவனிக்கின்றன என்பதைப் பொறுத்து ஐந்து எண்ணிக்கையைக் கொண்டிருக்கக்கூடாது. உள்நோக்க அலைகளைப் போலவே, மூலைவிட்டத்தின் ஒவ்வொரு துணை அலைகளும் முந்தைய துணை அலைகளை ஒருபோதும் முழுமையாக மறுபரிசீலனை செய்யாது, மேலும் மூலைவிட்டத்தின் துணை அலை மூன்று குறுகிய அலை அல்ல.

இந்த உந்துவிசை மற்றும் சரிசெய்தல் அலைகள் பெரிய வடிவங்களை உருவாக்க சுய-ஒத்த பின்னத்தில் கூடு கட்டப்பட்டுள்ளன. எடுத்துக்காட்டாக, ஒரு வருட விளக்கப்படம் ஒரு திருத்த அலைக்கு நடுவில் இருக்கலாம், ஆனால் 30 நாள் விளக்கப்படம் வளரும் உந்துவிசை அலையைக் காட்டக்கூடும். இந்த எலியட் அலை விளக்கத்துடன் ஒரு வர்த்தகர் குறுகிய கால நேர்மறை கண்ணோட்டத்துடன் நீண்டகால கரடுமுரடான கண்ணோட்டத்தைக் கொண்டிருக்கலாம்.

ஃபைபோனச்சி வரிசை தூண்டுதல்கள் மற்றும் திருத்தங்களில் உள்ள அலைகளின் எண்ணிக்கையைக் குறிக்கிறது என்பதை எலியட் அங்கீகரித்தார். விலை மற்றும் நேர அலை அலைகள் பொதுவாக ~ 38% மற்றும் 62% போன்ற ஃபைபோனச்சி விகிதங்களை வெளிப்படுத்துகின்றன. எடுத்துக்காட்டாக, ஒரு திருத்த அலை முந்தைய தூண்டுதலின் 38% மறுபயன்பாட்டைக் கொண்டிருக்கலாம்.

மற்ற ஆய்வாளர்கள் எலியட் அலை கொள்கையால் ஈர்க்கப்பட்ட குறிகாட்டிகளை உருவாக்கியுள்ளனர், இதில் எலியட் அலை ஆஸிலேட்டர் உள்ளது, இது மேலே உள்ள படத்தில் காட்டப்பட்டுள்ளது. ஐந்து கால மற்றும் 34-கால நகரும் சராசரிக்கு இடையிலான வேறுபாட்டின் அடிப்படையில் எதிர்கால விலை திசையை கணிக்கும் கணினிமயமாக்கப்பட்ட முறையை ஆஸிலேட்டர் வழங்குகிறது. எலியட் வேவ் இன்டர்நேஷனலின் செயற்கை நுண்ணறிவு அமைப்பு, ஈவேவ்ஸ், தானியங்கு எலியட் அலை பகுப்பாய்வை உருவாக்க தரவுக்கு அனைத்து எலியட் அலை விதிகளையும் வழிகாட்டுதல்களையும் பயன்படுத்துகிறது.