போக்கு வர்த்தகரின் முதன்மை நோக்கம் போக்கின் திசையில் ஒரு சொத்தை வாங்குவது அல்லது விற்பது. சொத்தின் விலையிலிருந்து மட்டும் திசை சமிக்ஞைகளைப் படிப்பது கடினம் மற்றும் பெரும்பாலும் தவறாக வழிநடத்துகிறது, ஏனெனில் விலை பொதுவாக இரு திசைகளிலும் மாறுகிறது மற்றும் குறைந்த மற்றும் அதிக ஏற்ற இறக்கம் கொண்ட காலங்களுக்கு இடையில் தன்மையை மாற்றுகிறது.
திசை இயக்கம் காட்டி (திசை இயக்கம் குறியீட்டு அல்லது டிஎம்ஐ என்றும் அழைக்கப்படுகிறது) விலை திசையையும் வலிமையையும் மதிப்பிடுவதற்கான மதிப்புமிக்க கருவியாகும். இது 1978 ஆம் ஆண்டில் ஜே. வெல்லஸ் வைல்டர் என்பவரால் உருவாக்கப்பட்டது, அவர் பிரபலமான உறவினர் வலிமைக் குறியீட்டையும் (ஆர்எஸ்ஐ) உருவாக்கினார். டி.எம்.ஐ போக்கு வர்த்தக உத்திகளுக்கு மிகவும் பயனுள்ளதாக இருக்கிறது, ஏனெனில் இது வலுவான மற்றும் பலவீனமான போக்குகளுக்கு இடையில் வேறுபடுகிறது, இதனால் வர்த்தகர் உண்மையான வேகத்துடன் மட்டுமே நுழைய முடியும். டி.எம்.ஐ எல்லா நேர பிரேம்களிலும் இயங்குகிறது மற்றும் எந்தவொரு அடிப்படை வாகனத்திற்கும் (பங்குகள், பரஸ்பர நிதிகள், பரிமாற்ற-வர்த்தக நிதிகள், எதிர்காலங்கள், பொருட்கள் மற்றும் நாணயங்கள்) பயன்படுத்தப்படலாம்.
அதன் கணக்கீடுகள் சற்றே சிக்கலானவை என்றாலும், எப்போது நீண்ட அல்லது குறுகியதாக இருக்க வேண்டும் என்று டிஎம்ஐ உங்களுக்குக் கூறுகிறது. இங்கே, டி.எம்.ஐ காட்டினை எவ்வாறு விரிவாக பகுப்பாய்வு செய்வது என்பதை நாங்கள் காண்போம், மேலும் சிறந்த இலாபங்களை அடைய உதவும் எந்த தகவலை இது வெளிப்படுத்தக்கூடும் என்பதைக் காண்பிப்போம்.
டிஎம்ஐ டிரெண்ட் கோடுகள்
டி.எம்.ஐ என்பது ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் வரம்பு விரிவாக்கத்தின் நகரும் சராசரி (இயல்புநிலை 14 நாட்கள்). நேர்மறை திசை இயக்கம் காட்டி (+ டிஎம்ஐ) விலை எவ்வளவு வலுவாக மேல்நோக்கி நகர்கிறது என்பதை அளவிடுகிறது; எதிர்மறை திசை இயக்கம் காட்டி (-DMI) விலை எவ்வளவு வலுவாக கீழ்நோக்கி நகர்கிறது என்பதைக் குறிக்கிறது. இரண்டு வரிகளும் கரடிகளுக்கு எதிராக காளைகளின் அந்தந்த வலிமையை பிரதிபலிக்கின்றன.
ஒவ்வொரு டி.எம்.ஐயும் ஒரு தனி வரியால் குறிப்பிடப்படுகின்றன (படம் 1 ஐப் பார்க்கவும்). முதலில், இரண்டு டி.எம்.ஐ வரிகளில் எது மேலே உள்ளது என்பதைப் பாருங்கள். சில குறுகிய கால வர்த்தகர்கள் இதை ஆதிக்கம் செலுத்தும் டி.எம்.ஐ என்று குறிப்பிடுகின்றனர். ஆதிக்கம் செலுத்தும் டி.எம்.ஐ வலுவானது மற்றும் விலையின் திசையை கணிக்க அதிக வாய்ப்புள்ளது. வாங்குபவர்களும் விற்பவர்களும் ஆதிக்கத்தை மாற்ற, கோடுகள் கடக்க வேண்டும்.
கீழே உள்ள டி.எம்.ஐ மேலேயுள்ள ஆதிக்க டி.எம்.ஐ வழியாக கடக்கும்போது ஒரு குறுக்குவழி ஏற்படுகிறது. குறுக்குவழிகள் நீண்ட / குறுகிய காலத்திற்கு ஒரு வெளிப்படையான சமிக்ஞை போல் தோன்றலாம், ஆனால் பல குறுகிய கால வர்த்தகர்கள் மற்ற குறிகாட்டிகளுக்கு நுழைவு அல்லது வெளியேறும் சமிக்ஞைகளை உறுதிப்படுத்த காத்திருப்பார்கள். டி.எம்.ஐ வரிகளின் குறுக்குவழிகள் பெரும்பாலும் நம்பமுடியாதவை, ஏனென்றால் அவை நிலையற்ற தன்மை குறைவாக இருக்கும்போது தவறான சமிக்ஞைகளையும், ஏற்ற இறக்கம் அதிகமாக இருக்கும்போது தாமதமான சமிக்ஞைகளையும் தருகின்றன. திசையில் சாத்தியமான மாற்றத்தின் முதல் அறிகுறியாக குறுக்குவழிகளைப் பற்றி சிந்தியுங்கள்.
படம் 1 இல், + DMI மற்றும் -DMI ஆகியவை தனி கோடுகளாக காட்டப்பட்டுள்ளன. பல தவறான குறுக்குவழிகள் (புள்ளி 1) மற்றும் புள்ளி 2 இல் ஒரு குறுக்குவழி ஆகியவை + டிஎம்ஐ மேலாதிக்கத்துடன் மேம்பாட்டிற்கு வழிவகுக்கிறது. (குறிப்பு: டி.எம்.ஐ பொதுவாக அதே சாளரத்தில் ADX காட்டி மூலம் திட்டமிடப்பட்டுள்ளது, இது காட்டப்படவில்லை.)
டிஎம்ஐ திசை சமிக்ஞைகள்
விலை நடவடிக்கையை உறுதிப்படுத்த டிஎம்ஐ பயன்படுத்தப்படுகிறது (படம் 2 ஐப் பார்க்கவும்). + டிஎம்ஐ பொதுவாக விலையுடன் ஒத்திசைகிறது, அதாவது விலை உயரும்போது + டிஎம்ஐ உயரும், விலை வீழ்ச்சியடையும் போது அது விழும். -DMI எதிர்மாறாக நடந்துகொண்டு எதிர் திசையை விலைக்கு நகர்த்துகிறது என்பதை கவனத்தில் கொள்ள வேண்டும். -டிஎம்ஐ விலை குறையும் போது உயரும், விலை உயரும்போது அது விழும். இது கொஞ்சம் பழகுவதற்கு எடுக்கும். விலை நகர்வின் வலிமை மேலே அல்லது கீழ்நோக்கி எப்போதும் அந்தந்த டி.எம்.ஐ வரிசையில் உச்சத்தால் பதிவு செய்யப்படுகிறது என்பதை நினைவில் கொள்ளுங்கள்.
திசை சமிக்ஞைகளைப் படிப்பது எளிது. + டிஎம்ஐ ஆதிக்கம் செலுத்தும் மற்றும் உயரும் போது, விலை திசை உயரும். -DMI ஆதிக்கம் செலுத்தும் மற்றும் உயரும் போது, விலை திசை குறைகிறது. ஆனால் விலையின் வலிமையும் கருத்தில் கொள்ளப்பட வேண்டும். டி.எம்.ஐ வலிமை 0 முதல் 100 வரை உயர்ந்தது. டி.எம்.ஐ மதிப்பு அதிகமானது, விலைகள் வலுவாக மாறும். 25 சராசரி விலைக்கு மேல் டிஎம்ஐ மதிப்புகள் திசையில் வலுவாக உள்ளன. 25 சராசரி விலையின் கீழ் உள்ள டிஎம்ஐ மதிப்புகள் திசையில் பலவீனமாக உள்ளன.
படம் 2 இல், டிஎம்ஐ புள்ளி 1 இல் பலவீனமாக உள்ளது மற்றும் விலை மென்மையானது. புள்ளி 2 இல் + டிஎம்ஐ 25 க்கு மேல் வலுவாக உயர்கிறது மற்றும் மேம்பாடு பின்வருமாறு. புள்ளி 3 இல் விலையுடன் + டிஎம்ஐ எவ்வாறு நகர்கிறது மற்றும் -டிஎம்ஐ புள்ளி 4 இல் விலைக்கு எதிர் திசையை நகர்த்துகிறது என்பதைக் கவனியுங்கள்.
டி.எம்.ஐ உந்தம்
டி.எம்.ஐ.யின் சிறந்த அம்சம், ஒரே நேரத்தில் வாங்குதல் மற்றும் விற்பனை செய்வதைக் காணும் திறன், வர்த்தகத்தில் நுழைவதற்கு முன்பு ஆதிக்க சக்தியை தீர்மானிக்க அனுமதிக்கிறது. ஒரு ஸ்விங் உயர் (காளைகளின்) வலிமை + டிஎம்ஐ உச்சத்தில் பிரதிபலிக்கிறது, மற்றும் ஒரு ஸ்விங் லோவின் (கரடிகள்) வலிமை -டிஎம்ஐ உச்சத்தில் காணப்படுகிறது. டி.எம்.ஐ சிகரங்களின் ஒப்பீட்டு வலிமை விலையின் வேகத்தை சொல்கிறது மற்றும் வர்த்தக முடிவுகளுக்கு சரியான நேரத்தில் சமிக்ஞைகளை வழங்குகிறது. வாங்குபவர்கள் விற்பனையாளர்களை விட வலுவாக இருக்கும்போது, + டிஎம்ஐ சிகரங்கள் 25 க்கும் மேலாகவும், -டிஎம்ஐ சிகரங்கள் 25 க்கும் குறைவாகவும் இருக்கும். இது ஒரு வலுவான உயர்வுடன் காணப்படுகிறது. ஆனால் விற்பனையாளர்கள் வாங்குபவர்களை விட வலுவாக இருக்கும்போது, -டிஎம்ஐ சிகரங்கள் 25 க்கும் மேலாகவும், + டிஎம்ஐ சிகரங்கள் 25 க்கும் குறைவாகவும் இருக்கும். இந்த விஷயத்தில், போக்கு குறையும்.
போக்குக்கான விலையின் திறன் ஆதிக்கம் செலுத்தும் டி.எம்.ஐ.யின் தொடர்ச்சியான வலிமையைப் பொறுத்தது. ஒரு வலுவான உயர்வு தொடர்ச்சியான உயரும் + டிஎம்ஐ சிகரங்களைக் காண்பிக்கும், அவை -DMI க்கு மேலே நீடித்த காலத்திற்கு (படம் 3) இருக்கும். வலுவான வீழ்ச்சிக்கு நேர்மாறானது உண்மை. இரண்டு டி.எம்.ஐ வரிகளும் 25 க்குக் கீழே இருக்கும்போது மற்றும் பக்கவாட்டாக நகரும்போது, ஆதிக்கம் செலுத்தும் சக்தி இல்லை, மற்றும் போக்கு வர்த்தகங்களும் பொருத்தமானவை அல்ல. இருப்பினும், டி.எம்.ஐ கோடுகள் 25 நிலைகளின் கீழ் முன்னும் பின்னுமாக கடக்கும் நீண்ட காலத்திற்குப் பிறகு சிறந்த போக்குகள் தொடங்குகின்றன. டி.எம்.ஐ 25 மட்டத்திற்கு மேல் விரிவடைந்து விலை ஆதரவு / எதிர்ப்பை ஊடுருவிய பிறகு குறைந்த ஆபத்துள்ள வர்த்தக அமைப்பு ஏற்படும்.
படம் 3 இல், + டிஎம்ஐ புள்ளி 1 இல் 25 க்கு மேல் கடக்கிறது மற்றும் மேம்பாடு உருவாகும்போது -DMI க்கு மேலே உள்ளது. மேம்பாட்டின் போது -DMI ஆல் எந்த கிராஸ்ஓவர் இல்லாததையும் கவனியுங்கள். இங்கே, வாங்குபவர்கள் வலுவாக உள்ளனர் (+ DMI> 25) மற்றும் விற்பனையாளர்கள் பலவீனமாக உள்ளனர் (-DMI <25).
டிஎம்ஐ பிவோட்கள்
விலை திசையை மாற்றும்போது டிஎம்ஐ கோடுகள் முன்னிலை அல்லது திசையை மாற்றும். டி.எம்.ஐ பிவோட்களின் ஒரு முக்கியமான கருத்து, அவை விலையில் உள்ள கட்டமைப்பு மையங்களுடன் தொடர்புபடுத்த வேண்டும். விலை ஒரு மையத்தை அதிகமாக்கும்போது, + டிஎம்ஐ ஒரு மையத்தை அதிகமாக்கும். விலை ஒரு மையத்தை குறைக்கும்போது, -DMI ஒரு மையத்தை அதிகமாக்கும் (நினைவில் கொள்ளுங்கள், -DMI எதிர் திசையை விலைக்கு நகர்த்துகிறது).
விலை வேகத்தை வாசிப்பதற்கு டிஎம்ஐ மையங்களுக்கும் விலை மையங்களுக்கும் இடையிலான தொடர்பு முக்கியமானது. பல குறுகிய கால வர்த்தகர்கள் விலை மற்றும் காட்டி ஒரே திசையில் ஒன்றாகச் செல்ல அல்லது அவர்கள் வேறுபடும் நேரங்களைக் கவனிக்கின்றனர். ஒரு சொத்தின் மேம்பாட்டை உறுதிப்படுத்துவதற்கான ஒரு முறை என்னவென்றால், விலை ஒரு புதிய மையத்தை அதிகமாக்குகிறது மற்றும் + டிஎம்ஐ புதிய உயர்வை உருவாக்கும் போது காட்சிகளைக் கண்டறிவது. மாறாக, ஒரு புதிய பிவோட் குறைந்த -DMI இல் ஒரு புதிய உயர்வுடன் இணைந்து ஒரு சரிவை உறுதிப்படுத்தப் பயன்படுகிறது. இது பொதுவாக போக்கின் திசையில் வர்த்தகம் செய்வதற்கான சமிக்ஞை அல்லது போக்கு முறிவு.
மறுபுறம், டி.எம்.ஐ மற்றும் விலை உடன்படாதபோது அல்லது ஒருவருக்கொருவர் உறுதிப்படுத்தாதபோது வேறுபாடு உள்ளது . ஒரு புதிய விலை அதிகரிக்கும் போது ஒரு எடுத்துக்காட்டு, ஆனால் + டிஎம்ஐ இல்லை. திசைதிருப்பல் என்பது பொதுவாக ஆபத்தை நிர்வகிப்பதற்கான ஒரு எச்சரிக்கையாகும், ஏனெனில் இது ஸ்விங் வலிமையின் மாற்றத்தைக் குறிக்கிறது மற்றும் பொதுவாக மறுபரிசீலனை அல்லது தலைகீழாக மாறுகிறது.
படம் 4 விலை மற்றும் காட்டி எப்போது ஒப்புக்கொள்கிறது (புள்ளி 1), அங்கு விலை ஒரு புதிய உயர்வை உருவாக்குகிறது மற்றும் + டிஎம்ஐ ஒரு புதிய உயர்வை உருவாக்குகிறது, இது ஒரு நீண்ட நுழைவைக் குறிக்கிறது. விலகல் (புள்ளி 2) க்கு ஒரு எடுத்துக்காட்டு உள்ளது, அங்கு விலை ஒரு புதிய உயர்வை உருவாக்குகிறது மற்றும் + டிஎம்ஐ உயரும் என்றாலும் இல்லை; இதன் விளைவாக புள்ளி 3 இல் ஒரு போக்கு மறுசீரமைப்பு ஆகும்.
டி.எம்.ஐ மற்றும் விலை ஏற்ற இறக்கம்
டி.எம்.ஐ கோடுகள் விலை ஏற்ற இறக்கம் ஒரு நல்ல குறிப்பு. விலை மீண்டும் மீண்டும் நிலையற்ற தன்மையின் சுழற்சிகளைக் கடந்து செல்கிறது, இதில் ஒரு போக்கு ஒரு ஒருங்கிணைப்பு காலத்திற்குள் நுழைகிறது, பின்னர் ஒருங்கிணைப்பு ஒரு போக்கு காலத்திற்குள் நுழைகிறது. விலை ஒருங்கிணைப்புக்குள் நுழையும் போது, ஏற்ற இறக்கம் குறைகிறது. வாங்குதல் அழுத்தம் (தேவை) மற்றும் விற்பனை அழுத்தம் (வழங்கல்) ஒப்பீட்டளவில் சமம், எனவே வாங்குபவர்களும் விற்பவர்களும் பொதுவாக சொத்தின் மதிப்பை ஒப்புக்கொள்கிறார்கள். விலை குறுகிய வரம்பில் சுருங்கியவுடன், வாங்குபவர்களும் விற்பவர்களும் இனி விலையை ஏற்றுக்கொள்ளாததால் அது விரிவடையும். வழங்கல் மற்றும் தேவை இனி சமநிலையில் இருக்காது, மேலும் விலை ஆதரவைக் குறைக்கும் போது ஒரு வீழ்ச்சிக்கு அல்லது அதற்கு மேல் எதிர்ப்பை உயர்த்தும்போது போக்குக்கு ஒருங்கிணைப்பு மாறுகிறது. ஒப்புக்கொள்ளப்பட்ட புதிய மதிப்பு நிலைக்கு விலை தேடும்போது ஏற்ற இறக்கம் அதிகரிக்கிறது.
வரம்பு விரிவாக்கம் அல்லது சுருக்கம் ஏற்படும் போதெல்லாம் எதிர் திசைகளில் நகரும் டிஎம்ஐ கோடுகளின் சரிவுகளை ஒப்பிடுவதன் மூலம் நிலையற்ற சுழற்சிகளை அடையாளம் காணலாம் (படம் 4). பல குறுகிய கால வர்த்தகர்கள் டி.எம்.ஐ கோடுகள் ஒருவருக்கொருவர் விலகி, நிலையற்ற தன்மை அதிகரிக்கும் காலங்களைத் தேடுவார்கள். கோடுகள் எவ்வளவு தூரம் பிரிக்கின்றனவோ, நிலையற்ற தன்மை வலுவாக இருக்கும். கோடுகள் ஒன்றையொன்று நோக்கி நகரும்போது, நிலையற்ற தன்மை குறையும் போது சுருக்கங்கள் ஏற்படுகின்றன. சுருக்கங்கள் மறுபரிசீலனை, ஒருங்கிணைப்புகள் அல்லது தலைகீழ் மாற்றங்களுக்கு முந்தியவை.
படம் 5 இல், புள்ளி 1 இல் முதல் விரிவாக்கம் வீழ்ச்சியின் ஒரு பகுதியாகும். புள்ளி 2 இல் அடுத்தடுத்த சுருக்கம் புள்ளி 3 இல் மற்றொரு விரிவாக்கத்துடன் தொடங்கும் தலைகீழ் வழிவகுக்கிறது. புள்ளி 4 இல் அடுத்த சுருக்கம் விலையில் ஒரு ஒருங்கிணைப்புக்கு வழிவகுக்கிறது.
அடிக்கோடு
டிஎம்ஐ உச்ச பகுப்பாய்வு போக்கு கொள்கைகளுடன் நன்கு பொருந்துகிறது. அதிக பிவோட் அதிகபட்சம் மற்றும் அதிக பிவோட் குறைவுகள் இருக்கும்போது ஒரு சொத்தின் விலை உயர்கிறது. + டி.எம்.ஐ.யில் அதிக உயர்வுடன் விலைகள் அதிகமாக இருக்கும்போது, போக்கு அப்படியே உள்ளது மற்றும் காளைகள் வலுவடைகின்றன. குறைந்த பிவோட் அதிகபட்சம் மற்றும் குறைந்த பிவோட் தாழ்வு ஆகியவை சரிவைக் குறிக்கின்றன. -DMI சிகரங்கள் அதிக உயரத்தை எட்டும்போது, கரடிகள் கட்டுப்பாட்டில் உள்ளன மற்றும் விற்பனை அழுத்தம் வலுவடைந்து வருகிறது. வேக ஒருங்கிணைப்பு / வேறுபாட்டிற்காக டி.எம்.ஐ.யைப் பார்ப்பது விலை மற்றும் டி.எம்.ஐ ஒப்புக் கொள்ளும்போது, அவர்கள் உடன்படாதபோது ஆபத்தை நிர்வகிக்கும் போது போக்குடன் இருக்க உங்களுக்கு நம்பிக்கையைத் தருகிறது.
சிறந்த வர்த்தக முடிவுகள் புறநிலை சமிக்ஞைகளில் எடுக்கப்படுகின்றன, உணர்ச்சி அல்ல. விலை மற்றும் டி.எம்.ஐ நீண்ட நேரம் செல்ல வேண்டுமா, குறுகியதாக செல்ல வேண்டுமா அல்லது ஒதுங்கி நிற்க வேண்டுமா என்று உங்களுக்குச் சொல்லட்டும். விலை இயக்கத்தின் வலிமையைக் கண்டறிய நீங்கள் டி.எம்.ஐ.யைப் பயன்படுத்தலாம் மற்றும் அதிக மற்றும் குறைந்த நிலையற்ற காலங்களைக் காணலாம். நீங்கள் ஒரு காளை அல்லது கரடி என்பதை லாபத்திற்கான சரியான மூலோபாயத்தை அடையாளம் காணக்கூடிய தகவல்களின் செல்வத்தை டி.எம்.ஐ கொண்டுள்ளது.
