மாணவர் கடன் கடன் அடுத்த நிதி நெருக்கடியா?

பொருளாதாரத்திற்கு வரும்போது நாம் அனைவரும் இன்னும் கொஞ்சம் உணர்திறன் உடையவர்கள் என்பதில் சந்தேகமில்லை. தொடங்கி ஏறக்குறைய நான்கு வருடங்கள் ஆகிவிட்டாலும், இப்போது நாம் அழைக்கும் தி கிரேட் மந்தநிலை, உலகம் இன்னும் அதன் பாதுகாப்பைக் குறைக்கவில்லை. நிதி ஊடகங்கள் வழியாக வரும் புதிய எச்சரிக்கை மாணவர் கடன் சுமை அதிகரித்து வருகிறது. இது 2008 மற்றும் 2009 அடமான நெருக்கடியைப் போலவே பொருளாதாரத்தையும் வீழ்த்தக்கூடும் என்று சிலர் நம்புகிறார்கள், ஆனால் அது உண்மையா? (தொடர்புடைய வாசிப்புக்கு, மாணவர் கடன் கடன்: ஒருங்கிணைப்பு பதில்? )

பின்னணி

கல்லூரிக் கல்வியின் மூலமே வெற்றிக்கான ஒரே பாதை என்று தலைமுறைகளாக இளைஞர்கள் கேள்விப்பட்டிருக்கிறார்கள். தொழிலாளர் புள்ளிவிவர பணியகத்தின் படி, உயர்நிலைப் பள்ளி பட்டதாரிகளில் 68.1% பேருக்கு கல்லூரி ஏற்றுக்கொள்ளப்பட்ட பாதையாக உள்ளது.

இன்றைய பெரும்பாலான மாணவர்களுக்கு, உயர் கல்விக்கான செலவுகளைச் செலுத்துவதற்கான வழி மாணவர் கடன்கள். 2010 ஆம் ஆண்டில் ஒரு கல்லூரி மாணவனுக்கான சராசரி மாணவர் கடன் கடன் 25, 250 டாலராக இருந்தது, இது முந்தைய ஆண்டை விட 5% அதிகரித்துள்ளது என்று மாணவர் கடன் குறித்த திட்டத்தின் ஆய்வில் தெரிவிக்கப்பட்டுள்ளது. வரலாற்றில் முதல்முறையாக, ஒரு வருடத்திற்கான மொத்த மாணவர்-கடன் கடன் 2010 இல் 100 பில்லியன் டாலரைத் தாண்டியது, இது மொத்த நிலுவைக் கடனை 1 டிரில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமாக்கியது.

பிரச்சினை தொடர்ந்து மோசமடையும் என்று சிலர் நம்புகிறார்கள். கடந்த 50 ஆண்டுகளில், கல்லூரி கல்வி பணவீக்க விகிதம் ஆண்டுதோறும் சுமார் 6 முதல் 9% வரை உள்ளது, சில நேரங்களில் பணவீக்கத்தின் சாதாரண விகிதத்தை விட இரண்டு மடங்கு அதிகம். கல்லூரி நிதி ரீதியாக எட்டாத நிலையில் இருப்பதால், கல்லூரி பட்டதாரிகள் அனைவரையும் பணியில் அமர்த்த பொருளாதாரம் பெரும்பாலும் தவறிவிட்டதால், அதிகமானோர் இந்த கடன்களை செலுத்த முடியாது என்று நிபுணர்கள் நம்புகின்றனர். (கூடுதல் வாசிப்புக்கு, உங்கள் மாணவர் கடன்களை கட்டுக்குள் வைத்திருப்பதைப் பார்க்கவும்.)

திவால்

பிரச்சினை அங்கே நிற்காது. ஒரு நபரின் நிதி நிலைமை எவ்வளவு மோசமாகிவிட்டாலும், திவால் நடவடிக்கைகளால் மாணவர் கடன் கடனை தள்ளுபடி செய்ய தற்போதைய சட்டங்கள் அனுமதிக்காது, எனவே திவாலான பட்டதாரிகள் தங்கள் மாணவர் கடன் கடனைத் தொடர்ந்து செலுத்துவார்கள். 100, 000 டாலருக்கும் அதிகமான கடனைக் கொண்ட சில மாணவர்கள் ஒவ்வொரு மாதமும் வீட்டுக் கொடுப்பனவுக்கு சமமான தொகையை சில நேரங்களில் இருபது ஆண்டுகளுக்கு மேல் செலுத்தலாம்.

இந்த சிக்கல் தொடர்ந்து வளர்ந்து வருவதால், வீடுகள் மற்றும் பிற பொருளாதாரத்தைத் தூண்டும் நடவடிக்கைகள் போன்ற பாரம்பரிய கொள்முதல் பெரும்பாலும் கட்டுப்படுத்தப்படலாம், இது ஏற்கனவே பலவீனமான பொருளாதாரத்தின் வளர்ச்சியை பாதிக்கும் என்று பொருளாதார வல்லுநர்கள் அஞ்சுகின்றனர்.

இந்த சிக்கல் ஒரு கோட்பாட்டை விட அதிகம். சமீபத்திய கணக்கெடுப்பில், திவால்நிலை வக்கீல்களில் சுமார் 50% மாணவர் கடன் கடமைகளை ஒரு குறிப்பிடத்தக்க நிதிச் சுமையாக பட்டியலிடும் வாடிக்கையாளர்களில் குறிப்பிடத்தக்க அதிகரிப்பு இருப்பதாக தெரிவித்தனர். 2005 ஆம் ஆண்டின் வகுப்பின் மற்றொரு கணக்கெடுப்பு, ஒவ்வொரு நான்கு பேரில் ஒருவர் தற்காலிகமாக குற்றவாளியாகிவிட்டார் அல்லது ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்திற்கு பணம் செலுத்தவில்லை என்று கண்டறியப்பட்டது.

சரி

திவால் நடவடிக்கை மூலம் கடன் அட்டை அல்லது பிற கடன்களைப் போலவே மாணவர் கடன் கடனையும் வெளியேற்ற அனுமதிப்பதே சிக்கலை சரிசெய்ய ஒரே வழி என்று திவால்நிலை வழக்கறிஞர்கள் நம்புகின்றனர். இது மாணவர் கடன் துறையின் மற்றொரு வரி செலுத்துவோர் பிணை எடுப்பு என்று சிலர் நம்புகிறார்கள், ஆனால் கடனில் பெரும் பகுதி அரசு நிறுவனங்கள் மூலமாக இருப்பதால், கடனில் பெரும்பகுதி ஏற்கனவே வரி செலுத்துவோரால் உள்ளது. மற்றவர்கள் கல்லூரி கல்வி பணவீக்கத்தை கட்டுப்பாட்டுக்குள் கொண்டுவர வேண்டும் என்று நம்புகிறார்கள், ஆனால் எதிர்காலத்தில் அதற்கான நம்பிக்கை இல்லை.

அடிக்கோடு

மாணவர் கடன் முறை சீர்திருத்தத்தின் அவசியமான தேவை என்பதில் சந்தேகம் இல்லை, ஆனால் அதை அடமான நெருக்கடியுடன் ஒப்பிடுவது துல்லியமாக இருக்கலாம். நிலுவையில் உள்ள மாணவர் கடன்களின் மொத்த தொகை இப்போது சுமார் 1 டிரில்லியன் டாலராக இருந்தாலும், நிலுவை அடமானக் கடனில் சுமார்.5 13.5 டிரில்லியனுடன் ஒப்பிடும்போது அந்த எண்ணிக்கை சிறியது. (மேலும் அறிய, மாணவர் கடன்களைப் படிக்கவும் : உங்கள் கடனை விரைவாக செலுத்துதல் .)