பரஸ்பர நிதிகள் ஈவுத்தொகை அல்லது வட்டியை செலுத்துகின்றனவா?

போர்ட்ஃபோலியோவில் சேர்க்கப்பட்டுள்ள முதலீடுகளின் வகையைப் பொறுத்து, பரஸ்பர நிதிகள் ஈவுத்தொகை, வட்டி அல்லது இரண்டையும் செலுத்தலாம்.

பரஸ்பர நிதிகளின் வகைகள்

பரஸ்பர நிதிகளில் நான்கு முக்கிய பிரிவுகள் உள்ளன, மேலும் ஒவ்வொரு வகையும் வெவ்வேறு முதலீட்டு இலக்குகளுக்கு பொருந்துகின்றன. பங்கு நிதியில் பங்குச் சந்தையில் முதலீடுகள் மட்டுமே அடங்கும். இந்த பங்குகளில் ஏதேனும் ஈவுத்தொகை செலுத்தினால், மியூச்சுவல் ஃபண்ட் ஈவுத்தொகையும் செலுத்துகிறது.

இதேபோல், பத்திர நிதிகளில் பெருநிறுவன மற்றும் அரசாங்க பத்திரங்களில் முதலீடுகள் மட்டுமே அடங்கும். பெரும்பாலான பத்திரங்கள் ஒவ்வொரு ஆண்டும் கூப்பன் கொடுப்பனவுகள் எனப்படும் வட்டிக்கு உத்தரவாதமான தொகையை செலுத்துகின்றன. பத்திரங்கள் வட்டி செலுத்துவதால், பத்திர நிதிகளும் செய்கின்றன.

சமப்படுத்தப்பட்ட நிதிகள் பங்குகள் மற்றும் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்கின்றன. எனவே, சமப்படுத்தப்பட்ட நிதிகள் வட்டி செலுத்த கிட்டத்தட்ட உத்தரவாதம் அளிக்கப்படுகின்றன, மேலும் அவை போர்ட்ஃபோலியோவில் சேர்க்கப்பட்டுள்ள குறிப்பிட்ட பங்குகளைப் பொறுத்து ஈவுத்தொகையும் செலுத்தலாம்.

பணச் சந்தை நிதிகள் மியூச்சுவல் ஃபண்டின் மிகவும் நிலையான வகையாகக் கருதப்படுகின்றன, மேலும் நகராட்சி பத்திரங்கள் போன்ற மிகக் குறுகிய கால கடன் கருவிகளில் முதலீடுகளை மட்டுமே உள்ளடக்குகின்றன. பணச் சந்தை நிதிகளும் வட்டி செலுத்துகின்றன, இருப்பினும் வருவாய் விகிதம் பொதுவாக மற்ற நிதி வகைகளை விட குறைவாக இருக்கும்.

மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் ஈவுத்தொகை மற்றும் வட்டியை ஏன் செலுத்துகின்றன?

முதலீட்டு வருமானத்திற்கு வரி செலுத்துவதைத் தவிர்ப்பதற்கு, பரஸ்பர நிதிகள் கிட்டத்தட்ட எல்லா வருமானத்தையும் பங்குதாரர்களுக்கு விநியோகிக்க வேண்டும். இதன் பொருள், நிதியின் போர்ட்ஃபோலியோவிற்குள் ஒரு பங்கு அல்லது பத்திரம் ஈவுத்தொகை அல்லது வட்டியை செலுத்தும்போது, ​​அந்த பணம் நிதியின் பங்குதாரர்களுக்கு விநியோகிக்கப்பட வேண்டும், எனவே நிதி அதை வருமானமாக சேர்க்க தேவையில்லை. தனிப்பட்ட பங்குதாரர்கள் பின்னர் அந்த ஆண்டிற்கான வரிகளில் முதலீட்டு வருமானம் இருப்பதாக தெரிவிக்கின்றனர். மூலதன ஆதாயம் என்று அழைக்கப்படும் ஒரு சொத்தின் விற்பனையிலிருந்து நிதி லாபம் ஈட்டினால் அதுவே உண்மை.

ஈவுத்தொகை மற்றும் வட்டி செலுத்துதல் உள்ளிட்ட மியூச்சுவல் ஃபண்ட் விநியோகங்களின் நேரம் ஒவ்வொரு தனிப்பட்ட நிதியத்தின் விருப்பப்படி உள்ளது மற்றும் பரவலாக மாறுபடும். பொதுவாக, ஈவுத்தொகை அல்லது வட்டியை உருவாக்கும் நிதிகள் பங்குதாரர்களுக்கு வருடத்திற்கு ஒரு முறையாவது விநியோகிக்க வேண்டும்.

ஆலோசகர் நுண்ணறிவு

டான் ஸ்டீவர்ட், CFA®

ரெவரே சொத்து மேலாண்மை, டல்லாஸ், டி.எக்ஸ்

பரஸ்பர நிதி விநியோகங்கள் விநியோகத்தின் வகை மற்றும் தன்மைக்கு ஏற்ப வகைப்படுத்தப்படுகின்றன. எனவே, பரஸ்பர நிதிகள் வட்டி, ஈவுத்தொகை மற்றும் / அல்லது மூலதன ஆதாயங்களை விநியோகங்கள் மூலம் செலுத்தலாம், இது நீங்கள் செலுத்த வேண்டிய வரியின் அளவை தீர்மானிக்கும்.

உதாரணமாக, ஒரு பத்திர நிதி பொதுவாக வட்டி செலுத்தும், ஆனால் பத்திரங்கள் விற்கப்படும் போது மூலதன ஆதாயமும் கிடைக்கும். ஒரு சீரான நிதி பங்குகள் மற்றும் பத்திரங்கள் இரண்டையும் வைத்திருக்கிறது, எனவே நீங்கள் மூன்று வகையான விநியோகங்களையும் வைத்திருக்க முடியும்.

இதற்குக் காரணம், ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வெறுமனே பத்திரங்களிலிருந்து பெறும் விநியோகங்களின் வழியாகவே செல்கிறது, இதனால் இரட்டை வரிவிதிப்பு ஏற்படக்கூடாது (நிதி மட்டத்திலும் பின்னர் பங்குதாரருக்கும்). உங்கள் முதலீடுகள் ஐ.ஆர்.ஏ அல்லது வேறொரு ஓய்வூதியக் கணக்கில் வைத்திருந்தால், வரி விளைவுகள் வரி ஒத்திவைக்கப்பட்டிருப்பதால் அவை பொருத்தமற்றவை.