ஆண்டு முதல் தேதி புள்ளிவிவரம் பரவலாக பார்க்கப்பட்ட மெட்ரிக் ஆகும், ஏனெனில் இது ஒரு முதலீடு அல்லது சந்தை சமீபத்தில் எவ்வாறு செயல்பட்டது என்பதைக் குறிக்கிறது. இந்த எண்ணிக்கை கணக்கிடுவது ஒப்பீட்டளவில் எளிதானது, மேலும் எண்ணை கையால் கணக்கிட விரும்பாதவர்களுக்கு, இது பல முதலீட்டு வெளியீடுகளிலும் கிடைக்கிறது. கூடுதலாக, ஒட்டுமொத்த சந்தையின் செயல்திறனுக்கு எதிராக முதலீட்டின் வருவாயை ஒப்பிட்டுப் பார்க்க வசதியான வழியாக YTD வருமானம் பல்வேறு வரையறைகளுக்கு பயன்படுத்தப்படலாம்.
ஒரு பெஞ்ச்மார்க் என்றால் என்ன?
வரையறைகள் ஒரு குழு பத்திரங்களின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்கப் பயன்படுத்தப்படும் சந்தை காற்றழுத்தமானிகள் மற்றும் சந்தை அளவீடுகளை பகுப்பாய்வு செய்ய இந்த அளவீடுகள் பயன்படுத்தப்படுகின்றன. எஸ் அண்ட் பி 500 இன்டெக்ஸ் அமெரிக்க பங்குச் சந்தையின் செயல்திறனுக்கான மிகவும் பிரபலமான வரையறைகளில் ஒன்றாகும், ஏனெனில் இது 500 நிறுவனங்களை உள்ளடக்கியது மற்றும் அனைத்து அமெரிக்க பங்குகளின் மொத்த சந்தை மூலதனத்தில் 80% ஐ குறிக்கிறது. டோவ் ஜோன்ஸ் தொழில்துறை சராசரி, ரஸ்ஸல் 2000 இன்டெக்ஸ், நாஸ்டாக் காம்போசிட், எம்.எஸ்.சி.ஐ உலக அட்டவணை, எஃப்.டி.எஸ்.இ 100, மற்றும் நிக்கி 225 ஆகியவை பரவலாக பின்பற்றப்படும் வரையறைகளில் ஒன்றாகும்.
முக்கிய எடுத்துக்காட்டுகள்
- ஒரு பெஞ்ச்மார்க் என்பது பத்திரங்களின் குழுவின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்கும் ஒரு குறியீடாகும். காலண்டர் ஆண்டு முழுவதும் ஒரு முதலீடு, பெஞ்ச்மார்க் அல்லது போர்ட்ஃபோலியோவின் ஆதாயங்கள் அல்லது இழப்புகளை ஆண்டு முதல் தேதி வருமானம் அளவிடுகிறது.யாகூ நிதி மற்றும் கூகிள் நிதி ஆகியவை YTD செயல்திறன் புள்ளிவிவரங்களை வழங்குகின்றன. ஆண்டு முதல் தரவுக்கான ஆதாரங்களில் மார்னிங்ஸ்டார், வான்கார்ட் மற்றும் தி வோல் ஸ்ட்ரீட் ஜர்னல் ஆகியவை அடங்கும்.
பாண்ட்லேக்ஸ் பொதுவாக பார்க்லேஸ், பாங்க் ஆஃப் அமெரிக்கா மெரில் லிஞ்ச் மற்றும் ஜே.பி. மோர்கன் போன்ற பெரிய நிலையான வருமான தரகர்-விற்பனையாளர்களால் உருவாக்கப்படுகின்றன. பத்திர வரையறைகளின் எண்ணிக்கை வழங்குபவர் வகை, முதிர்வு, மகசூல், புவியியல் மற்றும் வரி நிலை ஆகியவற்றைப் பொறுத்து மாறுபடும். பத்திரதாரர்களுக்கு எந்தவொரு வட்டி கொடுப்பனவுகளிலிருந்தும் வருமானம் மற்றும் பத்திரங்களின் விலையில் ஏதேனும் மாற்றங்கள் ஆகிய இரண்டையும் பெஞ்ச்மார்க் கருத்தில் கொள்ளும்.
ஆண்டு முதல் தேதி செயல்திறனைக் கணக்கிடுகிறது
ஆண்டு முதல் தேதி (YTD) செயல்திறன் என்பது நடப்பு ஆண்டின் முதல் நாளிலிருந்து விலையில் ஏற்பட்ட மாற்றத்தைக் குறிக்கிறது. எடுத்துக்காட்டாக, ஒரு பங்கு முந்தைய காலண்டர் ஆண்டு வர்த்தகத்தை ஒரு பங்குக்கு $ 50 க்கு முடித்து, ஜூன் மாத இறுதியில் $ 60 மதிப்புடையதாக இருந்தால், வருவாய் (பங்கு ஈவுத்தொகை செலுத்தவில்லை என்று கருதி) $ 10 அல்லது 20% ஆகும். இந்த வழக்கில், ஜூன் மாத இறுதியில் காலம் முடிவடைந்தால், ஒய்.டி.டி வருமானம் ஆறு மாத வருவாய்க்கு சமமாக இருக்கும்.
ஒரு ஆண்டு முதல் தேதி வரையிலான காலத்தைப் பயன்படுத்துவது வெவ்வேறு பத்திரங்களின் செயல்திறனை மதிப்பிடுவதற்கான பொதுவான கால அளவை அமைக்கிறது, இதில் ஒரு பங்கு அல்லது பத்திரத்தின் செயல்திறன் ஒரு அளவுகோலுக்கு எதிராக இருக்கும். பொருளாதார குறிகாட்டிகள், நிதி செயல்திறன் அல்லது முழு போர்ட்ஃபோலியோ போன்ற பிற தரவுகளில் ஏற்படும் மாற்றங்களை அளவிட YTD பயனுள்ளதாக இருக்கும்.
ஆண்டின் தொடக்கத்தில் YTD செயல்திறனால் குறிக்கப்பட்ட போக்குகளில் ஆண்டு முதல் தேதி அளவீடு குறைவாக உள்ளது. எடுத்துக்காட்டாக, ஆண்டின் மூன்றாம் வர்த்தக நாளில் ஒரு பங்கின் ஆண்டு முதல் தேதி செயல்திறனைக் கணக்கிட்டால், இதன் விளைவாக சமீபத்திய செயல்திறனைப் பற்றிய நம்பகமான அறிகுறியை வழங்க முடியாது, ஏனெனில் இது ஒரு சில நாட்களைக் கைப்பற்றுகிறது.
ஆண்டு முதல் தேதி தகவல்களின் ஆதாரங்கள்
யாகூ ஃபைனான்ஸ் ஒரு விளக்கப்படம் பிரிவைக் கொண்டுள்ளது, இது YTD உட்பட பல்வேறு கால நீளங்களில் விலை வரலாற்றைக் காணும். யாகூ பைனான்ஸ் பல்வேறு முதலீட்டு வகைகளுக்கு தரவிறக்கம் செய்யக்கூடிய வரலாற்று விலை தரவையும் வழங்குகிறது. யாகூவின் சேவையைப் போலவே, கூகிள் ஃபைனான்ஸும் ஒரு விலை விளக்கப்பட செயல்பாட்டைக் கொண்டுள்ளது, இது பயனர்கள் பங்குகள் மற்றும் குறியீடுகளுக்கான அனுசரிக்கப்படும் காலமாக YTD ஐ தேர்ந்தெடுக்க அனுமதிக்கிறது.
அளவு, தொழில் மற்றும் நிறுவனத்தின் முதிர்வு ஆகியவற்றின் அடிப்படையில் பல்வேறு பங்கு வகைகளுக்கான மார்னிங்ஸ்டார் அதன் சொந்த பங்கு குறியீடுகளைக் கொண்டுள்ளது. கூடுதலாக, மார்னிங்ஸ்டாரின் வலைத்தளத்தின் சந்தைகள் பிரிவில் ஒவ்வொரு பெஞ்ச்மார்க் குறியீட்டிற்கும் YTD செயல்திறன் தரவைக் கொண்ட அட்டவணை உள்ளது. வான்கார்ட் குழுமம் தனது வலைத்தளத்தின் முதலீட்டு பிரிவில் ஒரு முக்கிய வருவாய் பக்கத்தைக் கொண்டுள்ளது. இந்த பக்கத்தில் உள்ள அட்டவணையில் பல்வேறு பங்கு மற்றும் பத்திர குறியீடுகளுக்கான YTD செயல்திறன் அடங்கும். கடைசியாக, வால் ஸ்ட்ரீட் ஜர்னல் அதன் சந்தை தரவு மையத்தில் பங்குகள் மற்றும் பத்திரங்களுக்கான YTD பெஞ்ச்மார்க் தரவை வெளியிடுகிறது.
