அனைத்து முதலீட்டாளர்களுக்கும் முதலீட்டு வரி அடிப்படைகள்

பெஞ்சமின் பிராங்க்ளின் ஒருமுறை, "மரணம் மற்றும் வரிகளைத் தவிர வேறு எதுவும் உறுதியாகச் சொல்ல முடியாது" என்று கூறினார். ஸ்தாபக தந்தையின் புகழ்பெற்ற கோட்பாடு அவர் எழுதிய நாள் போலவே இன்றும் உண்மை, அதாவது முதலீட்டாளர்கள் அரசாங்கம் எடுப்பதை புரிந்து கொள்ள வேண்டும். மத்திய அரசு வரிகள் முதலீட்டு வருமானம்-ஈவுத்தொகை, வட்டி மற்றும் ரியல் எஸ்டேட் மீதான வாடகை-மட்டுமல்லாமல் மூலதன ஆதாயங்களையும் உணர்ந்தன.

வரி செலுத்துபவரும் புத்திசாலி. பரஸ்பர நிதிகள், பரிமாற்ற-வர்த்தக நிதிகள், REIT கள் அல்லது வரையறுக்கப்பட்ட கூட்டாண்மை மூலம் மறைமுகமாக முதலீடு செய்வதன் மூலம் முதலீட்டாளர்கள் வரிகளில் இருந்து தப்ப முடியாது. வரி நோக்கங்களுக்காக, இந்த நிறுவனங்கள் வெளிப்படையானவை. அவற்றின் விநியோகங்களின் வரி தன்மை முதலீட்டாளர்களுக்கு அவர்களின் பொருளாதார ஆர்வத்திற்கு ஏற்ப பாய்கிறது, மேலும் முதலீட்டாளர்கள் விற்கும்போது மூலதன ஆதாயங்களுக்கான வரிக்கு இன்னும் பொறுப்பாவார்கள்.

ஈவுத்தொகை மீதான வரி

நிறுவனங்கள் வரிக்குப் பிந்தைய இலாபத்திலிருந்து ஈவுத்தொகையை செலுத்துகின்றன, அதாவது வரி செலுத்துவோர் ஏற்கனவே ஒரு வெட்டு எடுத்துள்ளார். அதனால்தான் பங்குதாரர்களுக்கு ஒரு இடைவெளி கிடைக்கிறது-நிறுவனம் அமெரிக்காவில் அல்லது ஐ.ஆர்.எஸ்-க்கு ஏற்றுக்கொள்ளக்கூடிய அமெரிக்காவுடன் இரட்டை வரிவிதிப்பு உடன்படிக்கை கொண்ட ஒரு நாட்டில் குடியேறியிருந்தால் “தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகைகளில்” 15% முன்னுரிமை வரி விகிதம்.

முக்கிய எடுத்துக்காட்டுகள்

• முதலீடு செய்யும் போது வரி தவிர்க்க முடியாதது. ஈவுத்தொகைக்கு வரி விதிக்கப்படும் தொகை, ஈவுத்தொகை தகுதிவாய்ந்ததா அல்லது தகுதி இல்லாததா என்பதைப் பொறுத்தது, தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகை ஒரு தட்டையான 15% வீதத்திற்கு உட்பட்டது. மூலதன ஆதாய வரிகளைக் கணக்கிடும்போது, ​​வைத்திருக்கும் காலம் முக்கியமானது, நீண்ட கால முதலீடுகள் குறைந்த வரி நிலைகளுக்கு உட்பட்டவை குறுகிய கால மூலதன ஆதாயங்கள் வருமான நிலைகள் மற்றும் தாக்கல் செய்யும் நிலையைப் பொறுத்து 0%, 15% அல்லது 20% என வரி விதிக்கப்படுகின்றன. முதலீடுகளிலிருந்து வரும் வருமானம் பொதுவாக கூட்டாட்சி வரி நோக்கங்களுக்காக சாதாரண வருமானத்தைப் போலவே கருதப்படுகிறது.

மறுபுறம், தகுதி இல்லாத ஈவுத்தொகை - பிற வெளிநாட்டு நிறுவனங்கள் அல்லது தகுதி இல்லாத வருமானத்தைப் பெறும் நிறுவனங்கள் (மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வைத்திருக்கும் பத்திரங்களின் வட்டிக்கு செலுத்தப்படும் ஈவுத்தொகை, எடுத்துக்காட்டாக) வழக்கமான வருமான வரி விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுகிறது, பொதுவாக உயர்ந்தவை.

முன்னாள் டிவிடெண்ட் தேதிக்கு 60 நாட்களுக்கு முன்னர் தொடங்கி 121 நாள் காலகட்டத்தில் குறைந்தது 61 நாட்களுக்கு பங்குகளை வைத்திருந்தால் மட்டுமே பங்குதாரர்கள் முன்னுரிமை வரி விகிதத்திலிருந்து பயனடைவார்கள். கூடுதலாக, பெறுநரின் இழப்பு அபாயம் குறைந்து வரும் எந்த நாட்களிலும் (ஒரு புட் விருப்பத்தின் மூலம், பெட்டிக்கு எதிராக அதே பங்குகளின் குறுகிய விற்பனை, அல்லது பணத்தில் உள்ள பெரும்பாலான அழைப்பு விருப்பங்களின் விற்பனை, எடுத்துக்காட்டாக) கணக்கிடப்படாது குறைந்தபட்ச வைத்திருக்கும் காலத்தை நோக்கி.

• வழக்கு எண் 1: கூட்டாட்சி வருமான வரியை ஓரளவு 35% வீதத்தில் செலுத்தி, பல ஆண்டுகளாக வரி விதிக்கப்படக்கூடிய கணக்கில் சொந்தமான ஒரு பங்குக்கு தகுதிவாய்ந்த $ 500 ஈவுத்தொகையைப் பெறும் முதலீட்டாளர் 75 டாலர் வரி செலுத்த வேண்டும். ஈவுத்தொகை தகுதி இல்லாததாக இருந்தால், அல்லது முதலீட்டாளர் குறைந்தபட்ச வைத்திருக்கும் காலத்தை பூர்த்தி செய்யவில்லை என்றால், வரி 5 175 ஆகும்.

முதலீட்டாளர்கள் வெளிநாட்டு பங்குகள் மற்றும் வரி விதிக்கக்கூடிய பத்திர பரஸ்பர நிதிகள் போன்ற சொத்துக்களை ஐஆர்ஏ அல்லது 401 (கே) போன்ற வரி ஒத்திவைக்கப்பட்ட கணக்கில் வைத்திருந்தால் வரி குறைப்பை குறைத்து உள்நாட்டு பங்குகளை தங்கள் வழக்கமான தரகு கணக்கில் வைத்திருந்தால்.

வட்டி மீதான வரி

மத்திய அரசு அதிக வட்டியை சாதாரண வருமானமாக முதலீட்டாளருக்கு செலுத்தும் எந்த விகிதத்திலும் வரிக்கு உட்பட்டதாக கருதுகிறது. பூஜ்ஜிய-கூப்பன் பிணைப்புகள் கூட தப்பவில்லை. பூஜ்ஜிய-கூப்பன் பத்திரங்களுடன் முதிர்ச்சி அடையும் வரை முதலீட்டாளர்கள் எந்தப் பணத்தையும் பெறவில்லை என்றாலும், அவர்கள் இந்த பத்திரங்களின் வருடாந்திர வட்டி சம்பளத்திற்கு வரி செலுத்த வேண்டும், இது வழங்கப்பட்ட தேதியில் முதிர்வுக்கான மகசூலில் கணக்கிடப்படுகிறது.

விதிவிலக்கு? அமெரிக்க மாநிலங்கள் மற்றும் நகராட்சிகள் வழங்கும் பத்திரங்களுக்கான வட்டி, அவற்றில் பெரும்பாலானவை கூட்டாட்சி வருமான வரியிலிருந்து விலக்கு அளிக்கப்படுகின்றன. முதலீட்டாளர்கள் வட்டி மீதான மாநில வருமான வரிகளிலிருந்து ஓய்வு பெறலாம். எடுத்துக்காட்டாக, அமெரிக்க கருவூலப் பத்திரங்கள் மாநில வருமான வரிகளிலிருந்து விலக்கு அளிக்கப்படுகின்றன, அதே நேரத்தில் பெரும்பாலான மாநிலங்கள் மாநில நிறுவனங்களால் வழங்கப்படும் நகராட்சி பத்திரங்களுக்கு வட்டி வரி விதிக்கவில்லை.

அதிக வரி அடைப்புக்கு உட்பட்ட முதலீட்டாளர்கள் பெரும்பாலும் தங்கள் வரி விதிக்கப்படக்கூடிய கணக்குகளில் மற்ற பத்திரங்களை விட நகராட்சி பத்திரங்களை வைத்திருக்க விரும்புகிறார்கள். சமமான கடன் தரத்தின் நிறுவனங்களை விட நகராட்சிகள் குறைந்த பெயரளவு வட்டி விகிதங்களை செலுத்தினாலும், இந்த முதலீட்டாளர்களுக்கு வரிக்குப் பின் வருவாய் பொதுவாக வரி விலக்கு பத்திரங்களில் அதிகமாக இருக்கும்.

• வழக்கு எண் 2: ஒரு முதலீட்டாளர் கூட்டாட்சி வருமான வரியை 32% வீதத்தில் செலுத்தி, % 1, 000 அரை வருடாந்திர வட்டியை, 000 40, 000 மீது 5% கார்ப்பரேட் பத்திரத்தின் அசல் தொகையாக 320 டாலர் வரிக்கு செலுத்த வேண்டும், 680 டாலர். அதே முதலீட்டாளர் 4% வரி விலக்கு பெற்ற நகராட்சி பத்திரத்தின், 000 40, 000 அசல் தொகைக்கு interest 800 வட்டி பெற்றால், கூட்டாட்சி வரி எதுவும் செலுத்தப்படாது, $ 800 அப்படியே விடப்படும்.

மூலதன ஆதாயங்களுக்கான வரி

உணரப்பட்ட மூலதன ஆதாயங்களுக்கு மாமா சாமின் வரி ஒரு முதலீட்டாளர் எவ்வளவு காலம் பாதுகாப்பை வைத்திருந்தார் என்பதைப் பொறுத்தது. வரிவிதிப்பு வருமானம் மற்றும் தாக்கல் செய்யும் நிலையைப் பொறுத்து நீண்ட கால (ஒரு வருடத்திற்கு மேல்) ஆதாயங்களுக்கான வரி விகிதம் 0%, 15% அல்லது 20% ஆகும். தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகைகளுக்கான ஹோல்டிங் காலத்தைப் போலவே, முதலீட்டாளர் விருப்பங்கள் அல்லது குறுகிய விற்பனையைப் பயன்படுத்தி ஆபத்தை குறைத்துவிட்டால் நாட்கள் கணக்கிடப்படாது. இதற்கிடையில், குறுகிய கால (செல்லுபடியாகும் ஹோல்டிங் காலத்தின் ஒரு வருடத்திற்கும் குறைவானது) மூலதன ஆதாயங்கள் வழக்கமான வருமான வரி விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுகின்றன, அவை பொதுவாக அதிகமாக இருக்கும்.

• வழக்கு எண் 3: 24% வரி அடைப்பில் ஒரு முதலீட்டாளர் ஒரு பங்குக்கு $ 50 க்கு வாங்கிய XYZ பங்குகளின் 100 பங்குகளை ஒரு பங்குக்கு $ 80 க்கு விற்கிறார். அவர் அல்லது அவள் ஒரு வருடத்திற்கும் மேலாக பங்குகளை வைத்திருந்தால், அவை 15% அடைப்புக்குறிக்குள் வரும் என்று கருதி, செலுத்த வேண்டிய வரி $ 450 (15% (80 - 50) x 100) ஆக இருக்கும், இது வைத்திருக்கும் காலம் என்றால் 20 720 வரியுடன் ஒப்பிடும்போது ஒரு வருடத்திற்கும் குறைவானது.

வரி இழப்புகள் மற்றும் கழுவும் விற்பனை

முதலீட்டாளர்கள் அதே வரி ஆண்டில் உணரப்பட்ட மூலதன இழப்புகளுக்கு எதிரான மூலதன ஆதாயங்களை ஈடுசெய்யலாம் அல்லது முந்தைய ஆண்டுகளிலிருந்து முன்னோக்கி கொண்டு செல்லலாம். தனிநபர்கள் ஒவ்வொரு ஆண்டும் வரி விதிக்கப்படக்கூடிய மற்ற வருமானங்களுக்கு எதிராக நிகர மூலதன இழப்புகளில் $ 3, 000 வரை கழிக்கலாம், அதே நேரத்தில் கொடுப்பனவை விட அதிகமான இழப்புகள் எதிர்கால ஆண்டுகளில் கிடைக்கும் லாபங்களை ஈடுகட்ட பயன்படுத்தலாம்.

வரி இழப்புகளை அறுவடை செய்வதன் மூலம் முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் மூலதன ஆதாய வரி பொறுப்பைக் குறைக்க முடியும். அதாவது, ஒரு போர்ட்ஃபோலியோவில் ஒன்று அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட பங்குகள் முதலீட்டாளரின் செலவு அடிப்படையில் வீழ்ச்சியடைந்தால், முதலீட்டாளர் வரி நோக்கங்களுக்காக ஒரு மூலதன இழப்பை விற்கலாம் மற்றும் உணர முடியும், இது மூலதன ஆதாயங்களை ஈடுசெய்ய அதே அல்லது எதிர்கால ஆண்டில் கிடைக்கும்.

7

2019 இல் கூட்டாட்சி வருமான வரி அடைப்புகளின் எண்ணிக்கை: 10%, 12%, 22%, 24%, 32%, 35%, மற்றும் 37%.

இருப்பினும் ஒரு பிடிப்பு உள்ளது. ஐஆர்எஸ் 30 நாட்களுக்குள் ஒரு “கணிசமாக ஒத்த” பாதுகாப்பை விற்பனை செய்வதையும் மறு கொள்முதல் செய்வதையும் “கழுவும் விற்பனை” என்று கருதுகிறது, இதற்காக நடப்பு வரி ஆண்டில் மூலதன இழப்பு அனுமதிக்கப்படாது. இழப்பு புதிய நிலைப்பாட்டின் வரி அடிப்படையை அதிகரிக்கிறது, அதற்கு பதிலாக ஒத்திவைக்கிறது ஒரு கழுவும் விற்பனை அல்லாத பரிவர்த்தனையில் பங்கு விற்கப்படும் வரை வரி விளைவு. கணிசமாக ஒரே மாதிரியான பாதுகாப்பில் ஒரே பங்கு, பணத்தில் உள்ள அழைப்பு விருப்பங்கள் அல்லது அதே பங்குகளில் குறுகிய புட் விருப்பங்கள் உள்ளன, ஆனால் மற்றொரு நிறுவனத்தில் பங்கு இல்லை அதே தொழிலில்.

• வழக்கு எண் 4: 35% வரி அடைப்பில் ஒரு முதலீட்டாளர் ஒரு பங்குக்கு $ 60 க்கு வாங்கிய XYZ பங்குகளின் 100 பங்குகளை ஒரு பங்குக்கு $ 40 க்கு விற்கிறார், 2, 000 டாலர் இழப்பை உணர்ந்து, ஒரு பங்குக்கு $ 30 க்கு வாங்கிய ஏபிசி பங்குகளின் 100 பங்குகள் ஒரு பங்குக்கு $ 100 க்கு,, 000 7, 000 ஆதாயத்தை உணர்ந்தது. Net 5, 000 நிகர லாபத்தில் வரி செலுத்தப்பட உள்ளது. விகிதம் ஏபிசி for 750 க்கு நீண்ட கால ஆதாயத்திற்காக (15% வரி விதிக்கப்பட்டால்) அல்லது குறுகிய கால ஆதாயத்திற்கு 7 1, 750 வைத்திருக்கும் காலத்தைப் பொறுத்தது. அசல் விற்பனையின் 30 நாட்களுக்குள் முதலீட்டாளர் XYZ இன் 100 பங்குகளை திரும்ப வாங்கினால், கழுவும் விற்பனையின் மூலதன இழப்பு அனுமதிக்கப்படாது மற்றும் முதலீட்டாளர் முழு $ 7, 000 ஆதாயத்திற்கு வரி செலுத்த வேண்டும் - நீண்ட கால ஆதாயத்திற்கு 0 1, 050 அல்லது குறுகிய காலத்திற்கு 4 2, 450 -தரவு ஆதாயம்.

பாட்டம் லைன்: வரிவிதிப்பு

வரி எப்போதும் மாறிக்கொண்டே இருக்கும் மற்றும் முதலீட்டாளர்களுக்கு நிகர வருவாயில் குறிப்பிடத்தக்க தாக்கத்தை ஏற்படுத்தும். ஈவுத்தொகை மற்றும் மூலதன ஆதாயங்கள் மற்றும் கழுவும் விற்பனைக்கான விரிவான வரி விதிகள் ஐஆர்எஸ் இணையதளத்தில் கிடைக்கின்றன. கவனமாக சொத்து வேலைவாய்ப்பு மற்றும் வரி இழப்பு அறுவடை ஆகியவை வரிச்சுமையை குறைக்க முடியும் என்றாலும், தனிப்பட்ட வரி சூழ்நிலைகள் தனித்துவமானது. அந்த காரணத்திற்காக, முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் முதலீட்டு நோக்கங்களுடன் பொருந்தக்கூடிய உகந்த மூலோபாயத்தை தீர்மானிக்க தங்கள் சொந்த நிதி மற்றும் வரி ஆலோசகர்களை அணுக வேண்டும்.