எப்படி வரி

முதலீடு என்பது வருமானத்தை ஈட்ட ஒரு சிறந்த வழியாக இருந்தாலும், உங்கள் வருவாய் வேறு எந்த வகை வருமானத்தையும் போல வருமான வரிக்கு உட்பட்டது. பரஸ்பர நிதிகள் பல காரணங்களுக்காக ஒரு பிரபலமான முதலீட்டு விருப்பமாகும், ஆனால் அவை உண்மையில் சில சந்தர்ப்பங்களில் குறிப்பிடத்தக்க வரிச்சுமையை உருவாக்க முடியும். மியூச்சுவல் ஃபண்டின் முதலீட்டு நடவடிக்கைகளில் தனிப்பட்ட முதலீட்டாளர்களுக்கு எந்த கட்டுப்பாடும் இல்லாததால், உங்கள் பரஸ்பர நிதி வரி செயல்திறன் மிக்கது என்பதை உறுதிப்படுத்துவது அவசியம். வர்த்தக செயல்பாட்டின் அதிர்வெண், போர்ட்ஃபோலியோவில் ஒவ்வொரு முதலீட்டின் நீண்ட ஆயுள் மற்றும் உங்கள் நிதி வழங்கும் விநியோக வகைகள் உட்பட உங்கள் பரஸ்பர நிதியத்தின் வரி செயல்திறனைக் கட்டளையிடும் பல காரணிகள் உள்ளன.

பரஸ்பர நிதி வருமானம்: அடிப்படைகள்

பரஸ்பர நிதியின் வரி-செயல்திறன் அந்த நிதிக்கு தனித்துவமான விநியோகங்களைப் பொறுத்தது. கார்ப்பரேட் வருமான வரிகளை அவர்களின் இலாபங்களுக்கு செலுத்துவதைத் தவிர்ப்பதற்கு, பரஸ்பர நிதிகள் தங்கள் நிகர லாபங்கள் அனைத்தையும் பங்குதாரர்களுக்கு ஆண்டுக்கு ஒரு முறையாவது விநியோகிக்க வேண்டும். இந்த விநியோகம் இரண்டு வகைகளில் ஒன்றாகும்: ஈவுத்தொகை விநியோகம் அல்லது மூலதன ஆதாய விநியோகம்.

உங்கள் இருக்கும் நிதி ஈவுத்தொகை தாங்கும் பங்குகள் மற்றும் வட்டி தாங்கும் பத்திரங்களில் செலுத்தும் போது ஈவுத்தொகை விநியோகம் நிகழ்கிறது. இதற்கு மாறாக, நிதி மேலாளர் நிகர லாபத்திற்காக நிதி சொத்துக்களை விற்கும்போது மூலதன ஆதாய விநியோகங்கள் உருவாக்கப்படுகின்றன. எடுத்துக்காட்டாக, இந்த நிதி ஒரு பங்கில், 000 100, 000 முதலீடு செய்து அதன் அனைத்து பங்குகளையும் 110, 000 டாலருக்கு விற்றால், 10% லாபம் மூலதன ஆதாயமாகக் கருதப்படுகிறது.

பரஸ்பர நிதி வரிவிதிப்பு

உங்கள் நிதி அதன் சொத்துக்களை எவ்வளவு காலம் வைத்திருக்கிறது என்பதைப் பொறுத்து, பரஸ்பர நிதியிலிருந்து நீங்கள் பெறும் வருமானம் சாதாரண வருமானம் அல்லது மூலதன ஆதாயங்களாக வரி விதிக்கப்படலாம். இது குழப்பத்திற்கு ஒரு ஆதாரமாக இருக்கக்கூடும், ஏனென்றால் எல்லா மூலதன ஆதாய விநியோகங்களுக்கும் மூலதன ஆதாய விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுவதில்லை.

தனிப்பட்ட பங்குகளில் முதலீடு செய்வதைப் போலன்றி, மூலதன ஆதாய வரி விகிதத்தைப் பயன்படுத்துவதற்கு நீங்கள் ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்டில் எவ்வளவு காலம் பங்குகளை வைத்திருக்கிறீர்கள் என்பதற்கும் எந்த தொடர்பும் இல்லை, மாறாக மியூச்சுவல் ஃபண்ட் அதன் இலாகாவில் சொத்துக்களை வைத்திருக்கும் நேரத்தின் நீளம். உங்கள் சாதாரண வருமான வரி விகிதத்தை விட, ஒரு வருடம் அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட காலத்திற்கு நிதி வைத்திருக்கும் சொத்துக்களின் லாபங்கள் மட்டுமே உங்கள் மூலதன ஆதாய விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுகின்றன. இதற்கிடையில், ஈவுத்தொகை விநியோகங்கள் சாதாரண வருமான வரி விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுகின்றன, அவை தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகைகளாக கருதப்படாவிட்டால்.

நிதி வரி விகிதங்களில் வேறுபாடுகள்

மூலதன ஆதாய வரி விகிதங்கள் எப்போதும் தொடர்புடைய வருமான வரி விகிதங்களை விட குறைவாகவே இருக்கும், இருப்பினும் இந்த இரண்டு விகிதங்களுக்கும் இடையிலான வேறுபாடு மாறுபடும். 10 மற்றும் 15% வருமான வரி விகித அடைப்புகளில் உள்ள நபர்கள் தங்கள் மூலதன ஆதாயங்களுக்கு எந்த வரியும் செலுத்த தேவையில்லை. 25%, 28%, 33% மற்றும் 35% அடைப்புக்குறிக்குள் இருப்பவர்கள் 15% மூலதன ஆதாய வரிக்கு உட்பட்டவர்கள், 39.6% அடைப்புக்குறிக்குள் இருப்பவர்கள் மூலதன ஆதாயங்களுக்கு 20% வரி செலுத்த வேண்டும்.

எடுத்துக்காட்டாக, நீங்கள் 28% வருமான வரி அடைப்பில் உள்ளீர்கள் என்று கருதி, பங்கு விற்பனையிலிருந்து investment 1, 000 முதலீட்டு வருமானத்தைப் பெறுங்கள். நீங்கள் ஒரு வருடம் அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட முதலீட்டை வைத்திருந்தால், நீங்கள் 15% அல்லது $ 150 மட்டுமே வரிகளில் செலுத்த வேண்டும். இது குறுகிய கால ஆதாயம் என்றால், நீங்கள் 0 280 செலுத்த வேண்டும்.

வரி-செயல்திறன் காரணி: சொத்து விற்றுமுதல்

அதிக வரி திறனுள்ள பரஸ்பர நிதியை உருவாக்குவதற்கான மிகச் சிறந்த வழிகளில் ஒன்று அதன் வருவாய் விகிதத்தைக் குறைப்பதாகும். ஒரு நிதியின் வருவாய் விகிதம் நிதி பத்திரங்களை வாங்கி விற்கும் அதிர்வெண்ணைக் குறிக்கிறது. ஆண்டு முழுவதும் பல வர்த்தகங்களைச் செயல்படுத்தும் ஒரு நிதி அதிக சொத்து வருவாயைக் கொண்டுள்ளது. இதன் விளைவாக, நிதி உருவாக்கும் பெரும்பாலான மூலதன ஆதாயங்கள் குறுகிய கால ஆதாயங்கள், அதாவது அவை உங்கள் சாதாரண வருமான வரி விகிதத்தில் வரி விதிக்கப்படுகின்றன.

வாங்குதல் மற்றும் வைத்திருத்தல் மூலோபாயத்தைப் பயன்படுத்தும் நிதிகள் மற்றும் வளர்ச்சி பங்குகள் மற்றும் நீண்ட கால பத்திரங்களில் முதலீடு செய்வது பொதுவாக அதிக வரி செயல்திறன் கொண்டவை, ஏனெனில் அவை குறைந்த மூலதன ஆதாய விகிதத்தில் வரி விதிக்கக்கூடிய வருமானத்தை உருவாக்குகின்றன. ஒரு நிதி மூலதன ஆதாயங்களை விநியோகிக்கும்போது, ​​நீண்ட கால ஆதாயங்களுக்குக் காரணமான விநியோகத்தின் அளவைக் குறிக்கும் படிவம் 1099-டி.ஐ.வி உங்களுக்கு வழங்கும்.

மிகவும் சுறுசுறுப்பான பரஸ்பர நிதிகள் அதிக செலவு விகிதங்களைக் கொண்டிருக்கின்றன, அல்லது ஒவ்வொரு ஆண்டும் தன்னைத் தக்க வைத்துக் கொள்ளவும் நிர்வாக மற்றும் இயக்க செலவுகளை ஈடுகட்டவும் நிதி வசூலிக்கும் தொகை. இது உங்கள் வருடாந்திர வரிகளில் பெரிய தாக்கத்தை ஏற்படுத்தவில்லை என்றாலும், இது உங்கள் நிதிகளில் கணிசமான வடிகால் இருக்கக்கூடும்.

வரி-திறன் காரணி: ஈவுத்தொகை

உங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்டில் ஈவுத்தொகை செலுத்தும் பங்குகள் அல்லது கூப்பன் கொடுப்பனவுகள் எனப்படும் அவ்வப்போது வட்டி செலுத்தும் பத்திரங்களில் முதலீடுகள் இருந்தால், நீங்கள் வருடத்திற்கு ஒன்று அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட ஈவுத்தொகை விநியோகங்களைப் பெறுவீர்கள். இது வழக்கமான வருமானத்தின் வசதியான ஆதாரமாக இருக்கும்போது, ​​உங்கள் வரி மசோதாவின் அதிகரிப்பு மூலம் நன்மை அதிகமாக இருக்கலாம்.

பெரும்பாலான ஈவுத்தொகைகள் சாதாரண வருமானமாகக் கருதப்படுகின்றன, அவை உங்கள் சாதாரண வரி விகிதத்திற்கு உட்பட்டவை. எனவே, ஈவுத்தொகையை செலுத்தாத மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் இயற்கையாகவே அதிக வரி திறன் கொண்டவை. வழக்கமான வருமானத்தை உருவாக்குவதை விட வளரும் செல்வத்தை நோக்கிய முதலீட்டு இலக்குகளுக்கு, ஈவுத்தொகை தாங்கும் பங்குகள் அல்லது கூப்பன் தாங்கும் பத்திரங்கள் இல்லாமல் நிதிகளில் முதலீடு செய்வது வரி திறன் மற்றும் ஒரு சிறந்த நடவடிக்கை.

ஒரு நடுத்தர மைதானம்: தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகை

சில முதலீட்டாளர்கள் ஈவுத்தொகை விநியோகங்களை நிதி உரிமையின் முக்கிய நன்மைகளில் ஒன்றாகக் கருதுகின்றனர், ஆனால் அவர்களின் மொத்த வரிச்சுமையை முடிந்தவரை குறைக்க விரும்புகிறார்கள். அதிர்ஷ்டவசமாக, சில ஈவுத்தொகைகள் "தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகை" என்று கருதப்படலாம் மற்றும் குறைந்த மூலதன ஆதாய வரி விகிதத்திற்கு உட்பட்டவை.

ஈவுத்தொகை தகுதிவாய்ந்ததாகக் கருதப்படுவதற்கு, அவை வைத்திருக்கும் காலத் தேவை உட்பட சில நிபந்தனைகளை பூர்த்தி செய்ய வேண்டும். தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகையை ஒரு அமெரிக்க அல்லது தகுதியான வெளிநாட்டு நிறுவனம் செலுத்த வேண்டும் மற்றும் முன்னாள் ஈவுத்தொகை தேதிக்கு முன்பு வாங்க வேண்டும். முன்னாள் ஈவுத்தொகை தேதி என்பது அடுத்தடுத்த பங்கு கொள்முதல் வரவிருக்கும் ஈவுத்தொகைக்கு தகுதியற்றதாகும். இந்த தேதிக்கு 60 நாட்களுக்கு முன்பு தொடங்கும் 121 நாள் காலத்திற்குள் இந்த பங்கு குறைந்தது 60 நாட்களுக்கு வைத்திருக்க வேண்டும்.

மூலதன ஆதாயங்களைப் போலவே, உங்கள் ஈவுத்தொகையும் தகுதிவாய்ந்ததாகக் கருதப்படுகிறதா என்பது ஒரு பரஸ்பர நிதியத்தின் பங்குகளை நீங்கள் எவ்வளவு காலம் வைத்திருக்கிறீர்கள் என்பதற்கும் எந்த தொடர்பும் இல்லை, மாறாக ஈவுத்தொகை செலுத்தும் பங்குகளின் பங்குகளை எவ்வளவு காலம் வைத்திருந்தது மற்றும் அந்த பங்குகள் வாங்கப்பட்டபோது. நீங்கள் நாளை ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்டில் பங்குகளை வாங்கி அடுத்த வாரம் ஒரு டிவிடெண்ட் விநியோகத்தைப் பெற்றாலும் கூட, அந்த டிவிடெண்ட் மேலே வைத்திருக்கும் தேவையைப் பூர்த்தி செய்வதால் அந்த நிதியில் தகுதி வாய்ந்ததாகக் கருதப்படுகிறது.

மீண்டும், வாங்குதல் மற்றும் வைத்திருக்கும் மூலோபாயத்தைப் பயன்படுத்தும் பரஸ்பர நிதிகள் அதிக வரி-செயல்திறன் மிக்கவை, ஏனெனில் அவை தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகைகளையும் நீண்ட கால ஆதாயங்களையும் உருவாக்க வாய்ப்புள்ளது. தகுதிவாய்ந்த ஈவுத்தொகையை விநியோகிக்கும் நிதிகள் நீண்ட கால மூலதன ஆதாயங்களைப் போலவே படிவம் 1099-DIV இல் தெரிவிக்கின்றன.

வரி-செயல்திறன் காரணி: வரி இல்லாத நிதிகள்

வரி-திறனுள்ள பரஸ்பர நிதியை மேம்படுத்துவதற்கான மற்றொரு வழி, அரசு அல்லது நகராட்சி பத்திரங்களில் முதலீடுகளை உள்ளடக்கிய நிதிகளைத் தேர்ந்தெடுப்பது, இது கூட்டாட்சி வருமான வரிக்கு உட்பட்ட வட்டியை உருவாக்குகிறது. சில நிதிகள் இந்த வகை பத்திரங்களில் மட்டுமே முதலீடு செய்கின்றன, அவை பெரும்பாலும் வரி இல்லாத நிதிகள் என்று குறிப்பிடப்படுகின்றன.

உங்கள் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வரி இல்லாத நிதியாக இல்லாவிட்டாலும், இந்த வகையான சில பத்திரங்களை உள்ளடக்கிய நிதிகள் கார்ப்பரேட் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்வதை விட அதிக வரி திறன் கொண்டவை, அவை உங்கள் சாதாரண வருமான வரி விகிதத்திற்கு உட்பட்டு வரி விதிக்கக்கூடிய வட்டியை உருவாக்குகின்றன.

கொஞ்சம் ஆழமாக டைவ் செய்ய, சில நகராட்சி பத்திரங்கள் உண்மையில் மற்றவர்களை விட அதிக வரி இல்லாதவை. அனைவருக்கும் கூட்டாட்சி வருமான வரியிலிருந்து விலக்கு அளிக்கப்பட்டாலும், சில பத்திரங்கள் இன்னும் மாநில மற்றும் உள்ளூர் வரிகளுக்கு உட்பட்டவை. எவ்வாறாயினும், நீங்கள் வசிக்கும் மாநிலத்தில் அமைந்துள்ள அரசாங்கங்களால் வழங்கப்படும் பத்திரங்கள் மூன்று வரி இல்லாததாக இருக்கலாம், அதாவது அவை எல்லா வரிவிதிப்புகளிலிருந்தும் விலக்கு அளிக்கப்படுகின்றன.