நீங்கள் வரி தயாரிப்பாளர் அல்லது மெக்கானிக்கைத் தேடுகிறீர்களானாலும், நீங்கள் பெறும் பெரும்பாலான சேவைகளின் விலை பொதுவாகக் கண்டறிய மிகவும் எளிதானது. நிதித் திட்டமிடுபவர்களுடன், அது பெரும்பாலும் அப்படி இல்லை. நீங்கள் கவனமாக இல்லாவிட்டால், நீங்கள் செய்ய வேண்டியதை விட அதிகமான தொகையை நீங்கள் செலுத்தலாம்.
விஷயங்களை குறிப்பாக குழப்பமடையச் செய்வது என்னவென்றால், ஆலோசகர்கள் பணம் பெறுவதற்கு ஒரே வழி இல்லை - உண்மையில், பலருக்கு வெவ்வேறு கட்டணங்களின் மூலம் ஈடுசெய்யப்படுகிறது. எனவே அவற்றின் விலை என்ன என்பதை அறிய பொதுவாக ஒரு சிறிய ஆராய்ச்சி தேவைப்படுகிறது.
கமிஷன் சேகரிப்பாளர்கள்
நிதி சேவை உலகில், “ஆலோசகர்” என்ற சொல் ஓரளவு தளர்வாக பயன்படுத்தப்படுகிறது. பெரும்பாலான சந்தர்ப்பங்களில், தொழில்முறை முதலீட்டு ஆலோசனையை வழங்குவது உண்மையில் ஒரு தரகர்-வியாபாரிகளின் பிரதிநிதியாகும், அவர் பரஸ்பர நிதி மற்றும் பிற நிதி தயாரிப்புகளை விற்பனை செய்வதற்கு ஊதியம் பெறும் கமிஷன்களைப் பெறுகிறார்.
இந்த பிரதிநிதிகளுக்கு கமிஷன் அடிப்படையிலான வருமானத்தின் இரண்டு ஆதாரங்கள் உள்ளன. ஒன்று முன் இறுதியில் விற்பனை சுமை, இது உங்கள் நிதி வாங்கியதில் ஒரு சதவீதத்தைக் குறிக்கிறது. பொதுவாக, நீங்கள் பரிவர்த்தனையை முடிக்கும்போது அது மதிப்பிடப்படுகிறது - அதாவது, உண்மையில் வாங்கவும் - சில நிதி நிறுவனங்களுக்கும் “தொடர்ச்சியான ஒத்திவைக்கப்பட்ட விற்பனை கட்டணம்” அல்லது பின்-இறுதி சுமை இருந்தாலும், நீங்கள் ஒரு குறிப்பிட்ட காலக்கெடுவிற்குள் பங்குகளை விற்றால் உங்களுக்கு ஏற்படும்.
சில முதலீட்டு நிறுவனங்கள் 12b-1 கட்டணம் என அழைக்கப்படும் ஒன்றை வசூலிக்கின்றன, இது நிதியத்தின் வருடாந்திர இயக்க செலவுகளின் ஒரு பகுதியாகும் - எனவே கவனிக்க கடினமாக உள்ளது. கட்டணத்தின் ஒரு பகுதி முதலீட்டு நிறுவனத்திலேயே செல்லக்கூடும், மேலும் அதன் ஒரு பகுதி விற்பனையாளருக்கு அனுப்பப்படும். நோ-லோட் ஃபண்டுகள் என்று அழைக்கப்படுபவை கூட 12 பி -1 கட்டணங்களை 0.25% வரை கொண்டு செல்ல முடியும். நிச்சயமாக, பல நிதிகள் இன்னும் அதிக கட்டணம் வசூலிக்கின்றன.
எது மோசமானது: சுமை அல்லது கட்டணம்? அது சார்ந்துள்ளது. ஒரு சதவீதமாக, விற்பனை சுமைகள் பொதுவாக மிக அதிகம்: நிதி கைத்தொழில் ஒழுங்குமுறை ஆணையம் அல்லது ஃபின்ரா, நிதி வாங்குதலில் 8.5% வரை சுமைகளை அனுமதிக்கிறது. ஆனால் அவை ஒரு முறை கட்டணம். இதற்கு மாறாக, நீங்கள் நிதியை வைத்திருக்கும் ஒவ்வொரு ஆண்டும் 12 பி -1 கட்டணத்தை செலுத்துகிறீர்கள், எனவே காலப்போக்கில் இது உங்கள் வருமானத்தில் இன்னும் பெரிய தாக்கத்தை ஏற்படுத்தும்.
நீங்கள் ஒரு கமிஷன் அடிப்படையிலான பிரதிநிதியுடன் பணிபுரியும் போது சிறந்த அச்சிடலைப் படிக்க வேண்டியது அவசியம் - மேலும் அவரது இழப்பீட்டின் முறை அவரது பரிந்துரைகளைக் கண்டுபிடிக்கும் என்பதை அறிந்து கொள்ளுங்கள். நீங்கள் ஒப்பீட்டளவில் அறிவுள்ள முதலீட்டாளராக இருந்தால், விற்பனை சுமைகள் அல்லது அதிக 12 பி -1 கட்டணங்கள் மதிப்புக்குரியவை அல்ல என்பதை நீங்கள் காணலாம் மற்றும் இடைத்தரகரைத் தவிர்க்கலாம். ஆனால் தங்களுக்கு உறுதியான ஆலோசனையைப் பெறுவது போல் உணரும் நிதி புதியவர்களுக்கு, திட்டமிடுபவர் கமிஷன்களில் ஒவ்வொரு பைசாவிற்கும் மதிப்புள்ளவராக இருக்கலாம். எந்த வகை நபருக்கு நிதி ஆலோசகர் தேவை என்பதைப் பாருங்கள் ?
கட்டணம் சார்ந்த நாட்டுப்புறம்
தரகர்-விற்பனையாளர்களைப் போலன்றி, பதிவுசெய்யப்பட்ட முதலீட்டு ஆலோசகர்கள் (RIA கள்) நிதி தயாரிப்புகளை விற்பனை செய்வதற்கு பணம் செலுத்தப்படுவதில்லை. அதற்கு பதிலாக, அவர்கள் வழங்கும் வழிகாட்டுதலுக்காக வாடிக்கையாளர்களை நேரடியாக வசூலிக்கிறார்கள். அவர்கள் இதைச் செய்ய சில வேறுபட்ட வழிகள் உள்ளன:
- தட்டையான வீதம். இந்த வழக்கில், ஆலோசகர் தனது சேவைகளுக்கு ஒரு நிலையான தொகையை வசூலிக்கிறார். வழக்கமாக சேவையின் தன்மை மற்றும் அது எவ்வளவு முயற்சி செய்கிறது என்பதைப் பொறுத்து தொகை மாறுபடும். மணிக்கொருமுறை. மிகவும் சிக்கலான நிதித் தேவைகளுக்கு, திட்டமிடுபவர் ஒரு மணிநேர கட்டணத்தை மதிப்பிடலாம் - பொதுவாக ஒரு மணி நேரத்திற்கு $ 250 முதல் $ 500 வரை. இந்த ஏற்பாட்டின் ஒரு நன்மை என்னவென்றால், மொத்த கட்டணம் அவர் அல்லது அவள் செலுத்தும் நேரத்துடன் தொடர்புடையது. சொத்துகளின் சதவீதம். செயலில் உள்ள முதலீட்டு மேலாளர்களின் பொதுவான மற்றொரு முறை, உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவின் அளவின் அடிப்படையில் கட்டணத்தை மதிப்பிடுவது. பொதுவாக, வருடாந்திர ஆலோசனைக் கட்டணம் சொத்துக்களில் 1% ஆகும், ஆனால் சிறிய கணக்குகள் பெரும்பாலும் பெரிய தொகையை செலுத்துகின்றன. பெரிய வாடிக்கையாளர்களுக்கு அதிக அந்நிய செலாவணி உள்ளது மற்றும் அடிக்கடி ஒரு சிறிய சதவீதத்தை செலுத்துகிறது.
படம் 1. நிதி திட்டமிடல் வலைத்தளமான தனிநபர் மூலதனத்தின் ஒரு கணக்கெடுப்பின்படி, ஆலோசனைக் கட்டணம் மற்றும் நிதி செலவுகள் உள்ளிட்ட முக்கிய தரகு நிறுவனங்களுக்கான சராசரி ஆண்டு செலவை பின்வரும் விளக்கப்படம் காட்டுகிறது. மெரில் லிஞ்ச் கொத்துக்களில் மிகவும் விலை உயர்ந்தது, ஒவ்வொரு ஆண்டும் மொத்த கட்டணம் 1.98%. புள்ளிவிவரங்கள், 000 500, 000 ஆரம்ப நிலுவைத் தொகையை 7% வருடாந்திர வீதத்தில் வளர்கின்றன.
குறிப்பிட்ட நிதிகளைத் தேர்ந்தெடுப்பதற்கு அவர்களுக்கு ஈடுசெய்யப்படாததால், RIA கள் சில சமயங்களில் தரகர்-வியாபாரி வகைகளைக் காட்டிலும் குறைவான வட்டி மோதல்களைக் கொண்டதாகக் கருதப்படுகின்றன. அவை உயர்ந்த ஒழுங்குமுறை தரத்திற்கும் வைக்கப்பட்டுள்ளன. ஒரு நம்பகத்தன்மையாளராக, வாடிக்கையாளர்களின் சிறந்த நலன்களை மனதில் கொண்டு செயல்பட ஒரு RIA சட்டப்பூர்வமாக பிணைக்கப்பட்டுள்ளது. அரசாங்கத்தின் பார்வையில், தரகர்கள் முதலீட்டாளருக்கு "பொருத்தமான" தயாரிப்புகளைத் தேர்ந்தெடுத்துள்ளனர். ( நிதி ஆலோசகர் மற்றும் நிதித் திட்டத்தைப் பார்க்கவும் . )
இருப்பினும், பதிவுசெய்யப்பட்ட ஆலோசகர்கள் குறைந்த விலை என்று அர்த்தமல்ல. உண்மையில், இதற்கு நேர்மாறானது. உதாரணமாக, ஒரு ஆலோசகருக்கு ஆண்டுக்கு 1% கட்டணம் செலுத்தும், 000 500, 000 சொத்துக்களைக் கொண்ட ஒரு கிளையண்டை எடுத்துக் கொள்வோம். இது ஒவ்வொரு ஆண்டும் $ 5, 000 கணக்கு நிலுவையில் இருந்து வெளியேற்றப்படுகிறது. இருப்பு அதிகரிக்கும் போது, அவர்கள் இன்னும் பெரிய டாலர் தொகையைப் பெறுகிறார்கள்.
சிறந்த சேவையைப் பெறும் சில முதலீட்டாளர்களுக்கு, அந்த அறிவுரை விலை மதிப்புள்ளதாக உணரக்கூடும். ஆனால் உங்கள் திட்டமிடுபவரிடமிருந்து நீங்கள் அதிக கவனத்தை ஈர்க்கவில்லை என்றால், அதே கட்டணம் மிகவும் வீங்கியதாக இருக்கும்.
மறந்துவிடாதீர்கள், உங்கள் ஆலோசகர் உங்களை மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் சேர்த்தால், அந்த நிதிகளின் வருடாந்திர கட்டணங்கள் மற்றும் கட்டணங்களை நீங்கள் செலுத்துவீர்கள், அவற்றின் செலவு விகிதமும் கூட. எனவே அதிக விலை முதலீட்டு தேர்வுகளை கவனிக்க வேண்டியது அவசியம். இது உண்மையில் மொத்த செலவு - நிதி செலவுகள் மற்றும் ஆலோசனைக் கட்டணம் - முக்கியமானது.
ஒரு சதவீதமாக, வழங்குநர்களிடையே கட்டணத்தில் உள்ள வேறுபாடு சிறியதாகத் தோன்றலாம். கூட்டு விளைவு காரணமாக, அவை நீண்ட காலத்திற்கு உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவின் வருவாய் விகிதத்தில் பெரும் தாக்கத்தை ஏற்படுத்துகின்றன. படம் 1 நிரூபிக்கிறபடி, ஆண்டுதோறும் 1% க்கும் குறைவான வித்தியாசம், நீங்கள் 30 வருட காலப்பகுதியில் கிட்டத்தட்ட இரண்டு மடங்கு கட்டணத்தை செலுத்துகிறீர்கள் என்று பொருள்.
அடிக்கோடு
துரதிர்ஷ்டவசமாக, நிதி வல்லுநர்கள் பெறும் இழப்பீடு எப்போதும் வெளிப்படையானது அல்ல. அது சங்கடமாக இருப்பதால், அவர்கள் எவ்வாறு பணம் சம்பாதிக்கிறார்கள் (கட்டணம் மட்டும் அல்லது கமிஷன் அடிப்படையிலானது) மற்றும் அவர்கள் எவ்வளவு வசூலிக்கிறார்கள் என்பது குறித்து கேள்விகளைக் கேட்பது கட்டாயமாகும். ஒவ்வொரு இழப்பீட்டு முறையிலும் அதன் நன்மை தீமைகள் உள்ளன ( உங்கள் முதலீட்டு ஆலோசகரை - கட்டணம் அல்லது கமிஷன்களை செலுத்துவதைப் பார்க்கவும் ? ), எனவே நீங்கள் ஈடாகப் பெறுவது மதிப்புக்குரியது என்பதை நீங்கள் மட்டுமே தீர்மானிக்க முடியும்.
